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周三，机器人概念股集体爆发。 $Nauticus Robotics, Inc.(KITT)$ 在一日内录得近116%的惊人涨幅。紧跟其后的 $iRobot Corp.(IRBT)$ 涨幅也高达73%、Vicarious Surgical (RBOT)、Lifeward (LFWD) 等多只股票涨幅均超过25%。即使是行业巨头 $特斯拉(TSLA)$，也有4%的涨幅。

这异动拉升的背后，是因为特朗普政府又将目光投向了机器人领域，而就在五个月前，才发布了一项旨在加速人工智能发展的计划。

机器人政策即将出台的预期

根据Politico报道，美国商务部长霍华德·卢特尼克（Howard Lutnick）一直在与机器人行业的CEO会面，并且“全力投入”于加速该行业的发展。据知情人士透露，政府正在酝酿明年发布一项关于机器人的行政命令。交通部也准备宣布成立一个机器人工作组，可能最快在今年年底之前。

商务部发言人表示：“我们致力于机器人和先进制造，因为它们是把关键生产带回美国的核心。”

国会山对机器人技术的兴趣也在日益增长。一项针对《国防授权法》的共和党修正案曾提议设立一个国家机器人委员会。该修正案未被纳入法案。其他立法努力正在进行中。

这一系列密集的活动表明，机器人技术正在成为美国与中国竞争的下一个主要前沿。这是特朗普政府为与北京在人工智能等关键领域竞争而采取产业政策的最新例证。

国际机器人联合会估计，截至 2023 年，中国工厂内已有 180 万台工业机器人，是美国的四倍。中国、日本、澳大利亚、德国和新加坡都拥有国家级机器人战略。

机器人板块前景

据CB Insights的数据显示，2025年的资金投入有望达到23亿美元，是去年总额的两倍。高盛估计，到2035年，全球人形机器人市场规模可能达到380亿美元。

可能受益于政策利好的美股

市场将特朗普政府的这一系列动作解读为对美国机器人产业发展的重大利好信号，预计未来将有联邦资金、政策支持和税收优惠流入该行业。而以下细分领域的公司将可能直接受益：

1. 物流/仓储机器人（最直接受益）

行政命令里大概率会推动“先进制造、供应链自动化”，物流机器人最先吃饭。

AMZN——亚马逊内部仓储自动化是行业标杆

SYM——仓储机器人龙头，沃尔玛大客户

SERV——最后一公里外卖机器人

ATS——工厂自动化及物流机器人

GFAI – 安防及服务机器人

2. 机器人软件（AI软件层是关键增量）

机器人普及离不开AI+软件栈，这部分会持续吃政策红利。

NVDA——AI芯片+ Jetson平台是机器人行业“标配”

PTC——工业软件+机器人数字孪生

PDYN——机器人自主控制

MOB——无线通信模块

QCOM——机器人SoC大玩家

3. 工业机器人（政策重点方向）

人形机器人和工厂自动化，将是最被扶持的两类。

TSLA——Optimus人形机器人

HON——工业自动化

TER——半导体自动化检测

LECO——自动化焊接机器人

4. 医疗机器人（美国高附加值优势领域）

医疗机器人是美国最可能用政策扩大全球优势的领域。

MDT——手术机器人

SYK——医疗器械+机器人骨科

ARAY——放射外科机器人

ISRG——手术机器人全球最强

PRCT——泌尿科手术机器人新星

STXS——介入手术机器人

LFWD——复健机器人

RBOT——腔镜机器人（比尔盖茨领投）

OMCL——医疗配药机器人

5. 国防机器人（增长最确定）

机器人行政命令可能包含“国家安全”部分。

AVAV——无人机

KTOS——防务机器人

LMT / NOC / GD / RTX——国防巨头

BA——国防+民用

TDY / TXT / LHX——军工自动化

ESLT——以色列防务机器人

KITT——海洋机器人

6. 消费与服务机器人

IRBT——扫地机器人

RR——餐饮、清洁服务机器人