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SpaceX 5月20号正式提交FORM S-1（美股上市申请文件）。 Elon Musk仍然是核心控制人，这也意味着市场情绪可能极度火热，且散户参与度可能远超普通IPO。[暗中观察] 市场如此关注，主要也是因为SpaceX现在几乎踩中了未来5-10年最核心的几条科技主线，大家期待的，是它会不会像当年的英伟达一样，带动一个全新的产业链估值体系。 Starlink：全球卫星互联网（潜在受益方向：ASTS、RKLB、通信射频、卫星制造、光通信）； 火箭发射：商业航天基础设施（Rocket Lab、军工航天链、3D打印、特种金属材料）； AI + 太空计算（EDA（Synopsys）、光模块、半导体材料、先进制造）； 供应链映射出的机会（Space Economy（太空经济）） 各位小虎们， SpaceX上市后，你会买吗？ 未来最大的机会在于SpaceX 本体/Starlink卫星互联网/商业航天供应链/AI + 太空基础设施融合，哪一个方向？ 评论区分享你的观点，一起赢取1000虎币奖励！🎁 $SpaceX(SPCX)$ $特斯拉(TSLA)$

万众瞩目，AI牛市的一次“中期考试”来了~[开心] （图源网络） 过去3个月，NVDA从3月底低点 $165 一路反弹至 $220+，累计涨幅超过34%。，当前财报，关注重点已经不只是“这季度赚了多少钱”，华尔街盯着的核心主要包括： Q2营收指引能否达到$870亿（若指引明显低于预期，市场会偏悲观） 中国市场 & H20芯片进展（H20是否恢复销售，影响着全球AI产业链的估值逻辑） 下一代 Vera Rubin 架构进度（量产节奏是否顺利） 四大云厂商 CapEx 是否还能继续烧钱（如果黄仁勋释放“需求依然爆炸”的信号，AI链可能继续狂奔） 回购与资本回报（因为这意味着公司是否认为当前估值依然“便宜”） 目前期权市场预计：英伟达财报后，单日可能带来超过 $3550亿市值波动，今夜指引将会决定多空方向。[你懂的] 各位小虎们， $英伟达(NVDA)$ 股价再次回落到$220关口，你觉得英伟达能交出令市场满意的答卷吗？ 你更偏看空or偏看多？ 评论区分享你的观点，一起赢取1000虎币奖励！🎁

一边是英伟达财报，一边是谷歌的AI大会，本周看点满满，当下两家战略投资或许值得关注~[可爱] NVIDIA（AUM: $18.37B）持仓极度集中，前5大持仓占比超99%☀️ - 其中比较令人惊喜的是，重仓$INTC（英特尔）， 51.58% 的仓位（背后是 NVIDIA 战略入股英特尔代工业务）； - 继续增持$CRWV（CoreWeave），占比19.91%； - $SNPS + $COHR + $NOK 共约 27.8%，围绕 EDA 软件、光互连、无线基础设施的供应链战略持仓。 Alphabet（AUM: $4.02B）布局“AI未来应用层”☀️ - 前三大 $CME / $PL / $ASTS 合计 68.6%：新建仓金融基础设施（CME），直接成为第一大重仓股，增持太空股PL，ASTS占比不变（均与 Google 核心业务有战略协同）； -另外持仓不变的有ARM/GitLab/UiPath：对应AI时代的软件基础设施； -以及大量小市值Biotech。 各位小虎们， 两大科技巨头的投资组合，当前有哪些机会值得关注？ 评论区分享你的观点，一起赢取1000虎币奖励！ $英伟达(NVDA)$ $英特尔(INTC)$ $谷歌A(GOOGL)$ $芝加哥商品交易所(CME)$ $Planet Labs Pbc(PL)$

13F报告出炉，虽然只会披露在美上市的股票多头头寸，但也能看出大佬们的投资方向~ 看看最知名的三家： 各自的亮点，[眼眼] 伯克希尔：增持谷歌A。增持Alphabet的A类股超过3640万股，持股数较四季度末激增约204%，持仓市值增至156亿美元，在伯克希尔主要持仓中的排名从四季度的第十位升至第七位，另外把亚马逊清仓了（一直以来，伯克希尔对科技股极为谨慎，真正重仓的只有苹果，现在开始持续买入谷歌了）； 桥水基金：买指数，买AI，AI硬件链配置非常完整-标普500指数、亚马逊、英伟达、谷歌、博通、美光、微软、台积电等，相较于伯克希尔，在AI方面配置会更激进一点； ARK：还是重仓特斯拉，更偏应用层和创新型公司的押注，医疗、加密和AI应用板块均有配置。 但不管怎么说，三家知名机构的持仓配重均有一个共同点：重仓AI产业链，只是各自具体操作会有明显的分化。 各位小虎们， 持续押注AI下，机构持仓却开始出现分歧（eg.伯克希尔在大举建仓谷歌，清仓亚马逊，但桥水却在增持亚马逊），大家更看好哪家操作？ 评论区分享你的观点，一起赢取1000虎币奖励！🎁🎁 $苹果(AAPL)$ $亚马逊(AMZN)$ $谷歌A(GOOGL)$ $特斯拉(TSLA)$

“股神”特朗普最新披露的Q1持仓，惊喜但并不意外。[微笑] 该文件包含3600多笔交易，其中超百万级别的重点仓位都在AI、云计算、企业软件、半导体，还有VOO、IWB这种大盘ETF。 比起巴菲特这类重视能源、传统工业、制造业的“股神”，特朗普重仓的反而是美国AI科技核心资产： Q1押注的英伟达+博通+Oracle+微软这条线，几乎就覆盖了芯片、服务器、云计算、企业软件、数据中心、AI基础设施一条完整生态； 当然不光硬件，也买了大量的企业软件，eg. ServiceNow, Workday,Adobe ； 另外还有Synopsys, Cadence这类垄断全球高端EDA市场的公司。 不论是否是短线交易，更让投资者安心的是，配置了像标普500这类宽基，说明特朗普侧重的并不只是短线AI情绪，还有长期美国科技资产逻辑~ 各位小虎们，[财迷] 大家的持仓，有和“股神”特朗普重合的吗？ 这份“AI核心资产版图”，你最看好哪个方向？ 评论区分享你的观点，一起赢取1000虎币奖励！ $英伟达(NVDA)$ $微软(MSFT)$ $Vanguard标普500ETF(VOO)$

AI芯片公司 $Cerebras Systems Inc.(CBRS)$ 上市在即🔥🔥 目前据CNBC报道，该公司IPO定价为每股185美元。但Hiive二级市场价格：193.44美元，在最近半导体整体热度上升的基础上，机构和专业投资者也开始“抢筹”， 亮点在于：提供了另外一种可能性-用不同的芯片架构（晶圆级芯片）去解决AI推理速度、延迟和成本问题，另外财务数据显示收入增速还是很夸张的（前9个月收入：从去年同期7500万美元，增长到2.7亿美元），并且也已经有OpenAI、AWS等重大合作； 风险在于：收入结构过于单一，上调估值后IPO还没上市，已经溢价超20%了，对比同行，该新股的估值已经比较极端了。 各位小虎们， 一再上调IPO定价的 $Cerebras Systems Inc.(CBRS)$ ，大家会关注吗？ 新股上市，能否助推半导体板块投资热度？ 评论区分享你的观点或投资策略，一起赢取1000虎币奖励！🎁🎁 $费城半导体指数(SOX)$

当然，今天特朗普也澄清了：CNBC假消息，黄仁勋将随行访华。 英伟达创新高了，但根据以往的经验， $英伟达(NVDA)$ 新高必跌，周二大盘终于有了调整，不知道此次特朗普“中国行”能否带来不一样的效果~ 关注这张“中国行”名单，因为特朗普肯定不会随便带人，这一次加上黄仁勋，将AI产业链的诸多核心公司CEO都带去了，包括NVIDIA, Apple, Qualcomm, Micron Technology, Boeing, Goldman Sachs, BlackRock, Meta, Tesla，以及光通信、航空、消费电子、支付、金融等关键领域领导。 $苹果(AAPL)$ $高通(QCOM)$ $美光科技(MU)$ $特斯拉(TSLA)$ 而细看特朗普的公开发言，相较于“带谁来”，更多的是亲自强调了“Open up China”，所以不难发现这次随行的公司，基本都是“不能轻易失去中国市场”的公司，比如英伟达、苹果、高通和美光。[暗中观察] 如果风险溢价一旦下降，那么科技资产的估值修复将会很快。 各位小虎们， 比起昨晚CPI超预期，大家是否更关注特朗普“中国行”的机会？ 你会布局哪一只？ 评论区分享你的观点，一起赢取1000虎币奖励！🎁

周一美股光通信概念股集体大涨， $Lumentum Holdings Inc.(LITE)$ 因即将加入QQQ，大涨超16%， $Applied Optoelectronics Inc.(AAOI)$ +24%， $COHERENT(COHR)$ +13%……🔥🔥 关注到一个以半导体制造和光通信为主的ETF，整体持仓大概60%光模块+40%半导体设备材料： 具体看持仓， 首先 $台积电(TSM)$ 和 $阿斯麦(ASML)$ 就占了大概19%的权重； 其次$拉姆研究(LRCX)$ 、 $应用材料(AMAT)$ 、 $科磊(KLAC)$ 等半导体设备巨头占约15%； 另外该ETF特别之处是盯着光模块，持仓包括 $Lumentum Holdings Inc.(LITE)$ 、 $COHERENT(COHR)$ 、 $康宁(GL

存储板块，已经涨疯了~[吃瓜] 市场重新定位-内存是成长股，而非周期股，如果只看估值，美光的估值，甚至只有英伟达的1/3（MU：7.8x Forward PE，AVGO：23.9x，NVDA：26.0x，AMD：35.5x，ARM：97.8x）： 愿意给美光这么低的估值，最关键的原因，是大家觉得HBM已经成为整个AI产业链里最紧缺的环节之一，而不只是GPU了，目前真正能做高端HBM的，基本只有：SK海力士、三星、美光，所以越来越多资金开始追随。现在只看估值，那对于美光来说， 如果只是传统周期股，那么当前这个估值就是合理的（不是长期稳定，市场不愿意给过高估值）； 但如果按照现在的市场逻辑，HBM变成了AI时代不可替代的基础设施，那么7.8倍PE，就显得非常便宜了。 各位小虎们， 大家觉得美光现在还是被低估了吗？ 比起英伟达，美光是否更有投资价值？ 评论区分享你的观点，一起赢取1000虎币奖励！🎁 $美光科技(MU)$ $英伟达(NVDA)$

7日，软件股终于全面上涨，同时半导体出现明显回调。谁更值得下一阶段定价？[吃瓜] 按照黄仁勋一直强调的，Agentic AI 对软件公司是“增厚型”的（最终真正赚长期钱的，往往应该是应用层）。所以现在到底应该如何布局： 到底只是板块轮动（半导体短期回调，资金选择临时避险的结果）？ 还是市场开始进入AI全面扩散阶段（半导体涨，软件也涨，云计算也涨，网络安全也涨……）？[可爱] 评论区分享你的观点，一起赢取1000虎币奖励！ $半导体指数ETF-HOLDRs(SMH)$ $北美软件ETF-iShares(IGV)$ $ARM Holdings(ARM)$ $CoreWeave, Inc.(CRWV)$