今年夏天又是热死骆驼的节奏。这还不到5月呢，广东的肇庆、云浮最高气温超过了36度；4月以来武汉平均气温20.3度，较常年同期偏高3.8度，为历史同期最高。
又是一个用电紧张的夏天，估计电力板块要爆发了！
过去五年，电力板块都是4月启动，5月爆发。2022年赣能股份从4月27日开始，三个月涨了4倍；2024年明星电力从4月17日开始，半个月就翻倍。
今年的电力股，有以下投资逻辑：
1、电力政策支持历年最大：国资委推动央企专业化整合，限期完成同业整改，实现“一企一业”优化目标。
2、电力投资创历年最高：国家电网2025年投资计划突破6500亿元，南方电网固定资产投资达1750亿元，合计8250亿元！
3、AI和算力爆发式增长，电力需求被推向巅峰。预计到2027年，AI产业链的用电量将达到三峡水电站全年的发电量。
4、煤价的持续下跌，火电业务成本降低，利润空间显著提升。
$大唐发电(00991)$