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截至1月19日收盘，春节前倒数第二个交易日，虽然隔夜美股大跌，但是A股拒绝回调，最后几大指数纷纷收盘为红。

尾盘资金加速流入，尾盘这部分资金加速流入，大概率是本来想着节前倒数第二个大部分人会取钱，或会出现一定的跳水，想观望，最后尾盘大盘拒绝回调，只能硬着头皮上车，博弈年后行情。

当日北向继续净买入93亿+，新年后持续12个交易日净买入。有人会想北向区区百亿资金为何影响这么大？其原因就在于北向资金虽然当日净买入，相比A股成交量杯水车薪，但是北向资金有合力，买入的主题行业很明确，之前先抄底消费再抄底大金融。

内资虽然在整个市场占比较大，但其实乌合之众，内卷得很。打个比方：喜欢看三国的人，应该知道这个典故吧-十八路诸侯讨伐董卓，结果各大诸侯为了争夺一个盟主地位，明争暗斗，人心散换，最后失败而归。

1月12日曾经预判过大盘可能会有一波短暂回落，回落3120点区间。这点确实是判断错误了，包括我自己其实也下车了一部分仓位。近期北向强势买入，点燃市场的情绪，大盘拒绝回调。

我主要下车的是上证50ETF还有偏消费的。目前场内7成仓，另外3成仓没有回调买点，不打算硬着头皮上车。其实我这7成仓，也足够应付目前的市场变化了。

截至1月19日收盘，具体到领涨行业为计算机设备及应用、医疗、证券、半导体芯片、军工。

券商当日有两只个股是涨停封板了，国盛金控是三连板，华林证券是首板。

这里面，其实我提到最多的是证券、半导体芯片，并不是马后炮看到近期涨了才提的。而是去年10月末跌破2900点下方，就提注意券商、半导体芯片的配置机会。12月份又再次提到过（见下图）

甚至在1月2日文章中（见下图）又提到了这两个行业看好。

其中关于券商，我在当时1月2日的文章-配置策略中还给出了标的，比如华林证券、广发证券、哈投股份等。

华林券商1月19日封板涨停，广发证券1月16日盘中涨停后开板。元旦后买入持有，华林和广发至少也有15%以上的收益了吧。

甚至连没有涨停的国联、哈投股份自从1月3日后也是涨了10%以上。

其实像券商和半导体这种强周期行业，在大盘低位和其行业周期底部，要大胆重配。因为是配置性价比最高同样兼具安全性的。

券商行业指数可以看做带有市场情绪的大盘，这种指数等到真正来牛市，去配置反而是接盘了。在熊末牛初，叠加大盘低位行业低位，逢低配置是值得考虑。

券商的爆发力主要集中在市场上行的情况下，助力大盘攻坚压力区，带动市场情绪。

打个比喻：就好比攻城一样，当面临固若金汤的城门迟迟围攻不下，这个时候券商就会像攻城车一样发动一波号角，撞破对方固若金汤的城门，带领后方部队高涨士气冲击城门。

关于短期券商是否持续，我在1月17日的文章中（见下图）也给出我自己的观点。短期内是否持续，主要看领涨情绪标杆龙头是否封板，有的话继续带动券商行业的情绪。

券商收盘又有利好，之前错过配置券商的话，短期这个位置我不建议去追高，回调的话可以考虑。因为中长期看，券商这个位置不高，后期指数攻坚3300点密集套牢区，仍需要券商助力攻坚。

从另外一个维度看，券商中期涨幅还没走完，因为一般券商的中期涨幅是行业优质龙头叠加情绪标杆龙头共振上涨。当走到中期涨幅阶段，我预估券商还有1-2波个股涨停潮的机会，而且力度会大于这一波。

这一轮，其实行业优质龙头基本弱于整个券商指数的涨幅，比如中金、中信建投。

目前券商整体都是杂牌小市值券商轮流坐庄领涨，其原因在于券商本身就是同质化非常严重的行业，个股走势形态区别也不大。

半导体的话，当时也在1月2日（见下图）给出过配置思路，重点提到了要配置国产替代化逻辑更强的半导体设备和半导体材料。

目前半导体芯片是接近于周期底部区间，半导体一轮完整循环周期是经济上行→行业回暖→需求爆发→供需错配，缺货涨价→投资扩产→释放产能→需求萎靡→产能过剩，去库存压力大→价格下跌，股价底部。

而目前就处在价格下跌，股价底部区间这个周期里，半导体芯片真正主升浪一波大行情可能还在明年，但是今年会有跑赢大盘的行情。国产替代化逻辑更强的细分板块率先走出来。

近期整个半导体材料指数都涨了接近10%。

其实很多人没留意科创板半导体近期同样涨得不错，尤其科创次新半导体，比如当日大涨12.37%%的科创次新半导体-龙芯中科也就上市半年不到。

我配了科创板的老半导体，但是不敢买科创次新半导体，因为我觉得次新还没有经历过市场的考验。

最近几个交易日，同样表现不错的还有数字经济相关的行业。比如数字确权、信创这些其实都是数字经济相关的，同样有连板个股。

数字经济相关行业同样也是年初提到过，也是值得2023年配置的行业。但我个人是没配数字经济的个股，我只配了相关转债，而且占比很小。

新能源的话，反正最近也没有很持续，断断续续上涨。

关于今年新能源的分析，我是这么认为：大的方向基本不用看了，新能源细分板块还可以留意，比如储能、TOPCON电池相关等，因为这些景气度是有保障。

储能近期这一波反弹高度是新能源最高的。

之前新能源跌了快1个多月，我当时在12月14日的文章（见下图）和1月9日的文章中（见下图）给出的建议是：被套的建议等一波反弹，没有的不建议开新仓，反弹高度最多差不多到去年4-7月份那波走势1/3。

新能源相关的，被套的人应该或多或少回血至少一半了吧。没回血再拿一拿，因为我个人觉得年后内资回来大概率会买偏成长的行业，新能源身上内资也被套了不少，内资也会想办法拉一把自己在新能源上被套的仓位。