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1、市场今日低开高走，午后加速走强，两市成交2.9万亿，行业上，消费电子、AI硬件大涨，有色、卫星、半导体等方向紧随其后，吃药喝酒、AI应用小幅回落。

2、消息层面，午后一则爆炸消息出炉，证监会严肃查处老虎等机构非法跨境展业案件，简单来说，该政策旨在用2年时间彻底取缔境外机构在境内非法招揽投资者炒美股港股的行为，当前只允许卖出、禁止买入以清理存量。省流说法，短期最大的影响，是内地身份无法通过这些机构参与港股IPO和美股交易买入，后续资金会陆续撤出，对市场的影响，监管只卖不买的政策，可能推动资金撤出的心理，导致境内投资美股和部分港股的资金卖出。比如，一些次新股存在“绿鞋机制（30天稳价期）”，无法被纳入沪港通，这些股票可能受影响。长期看，取缔地下交易，引水回渠，能更好的引导资金回流境内，对投资海外的情况进行约束，有消息测算，相关机构投资海外的资金大概在1000亿美元左右----说实话，最烦的是没法参与港股IPO，看后续监管会不会打补丁吧

②中东局势传出小利好，伊朗报道，在巴基斯坦的调解下，美伊朝着正确的方向前进，美国表示，目前谈判取得一定进展，受此提振，原油价格回落，科技全面上涨。

3、市场层面，小怀疑昨日跳水与今天监管有关，短期看，该政策可能会带来情绪的抛压，（不让吃？那就都别吃了(╯‵□′)╯︵┻━┻），长期看，资金会引导回到AH市场，在流动性开始边际宽松放缓的背景下，资金回流并不是坏事。指数在流动性层面存在压力，风水草动就可能带来波动，比如昨日的波动，指数还可能反复拉锯，但这不妨碍科技的抱团，科技的回落，短期视为配置的机会而非风险，秉承的思路是小灾不用躲，大灾躲不过...

4、预期展望，市场走出剪刀行情，强者恒强，弱者恒科，主要问题还是在流动性的压制，需要流动性出现改善才行，而流动性的卡口要么在情绪，比如居民存款搬家进程，要么在海外，看懂王如何处理美债波动，在改善之前，油门焊死的科技以及其沾亲带故的方向可继续持有和逢低配置，其他少看少动等改善信号吧。