木头姐Cathie Wood的基金今年以来表现出众，旗下 $ARK Innovation ETF(ARKK)$ 年初以来的收益达到10.45%，远远跑赢 $标普500(.SPX)$ 的2.45%尽管其最大仓位 $特斯拉(TSLA)$ 年初以来回撤超10.45%，但凭借其他软件公司的出色表现，仍然大幅领先市场。根本原因还是今年的资金流向从 $英伟达(NVDA)$ 等传统芯片重新转回AI应用软件公司。Cathie在近日接受Bloomberg采访时大谈特谈对AI科技进步、DeepSeek影响：🎯 AI 推理公司潜力无限：专注于 AI 推理的公司，像云计算服务提供商、边缘计算公司，还有 AI 应用企业，都即将迎来市场需求的强劲增长。它们就如同科技领域的潜力股，未来发展不可限量。👀 监管趋势乐观：更关键的是，我们预计未来监管措施会放宽，AI 领域也不例外。这对于相关行业来说，无疑是一场及时雨，将助力其更自由蓬勃地发展。💎 比特币与区块链崛起：比特币和区块链技术正站在金融服务行业重大革命的 C 位。而且，比特币正一步步融入全球货币体系，其影响力与日俱增。📊 牛市新解读：最强劲的牛市应是全面覆盖各行业的市场，绝非被六七只股票牵着走的局面。广泛的市场参与，才是牛市健康发展的标志。📉 成本下降与技术助力：这又一次印证了 “成本正在大幅下降” 的观点。成本下降本就是趋势，DeepSeek 更是加快了这一进程，为行业发展注入新动力。AI 发展趋势与市场机遇在 Cathie Wood

Seeking Alpha量化团队以往战绩： 2023 年推荐的组合平均回报 115%，2024 年125%，远超标普500！在2024年125%的收益中，撑起大旗的主要是 $AppLovin Corporation(APP)$ , $天弘科技(CLS)$ 以及 $摩丁制造(MOD)$ ：[财迷]今年1月8号，SA线上直播公布了2025 年十支最具投资价值的股票，今年一月，这十只股票的组合回报率是23%，大幅跑赢指数！[看涨][看涨] $Credo Technology Group Holding Ltd(CRDO)$ $OppFi Inc.(OPFI)$ 今年这十大公司里面，有你看好的吗？二月通常是 $标普500(.SPX)$ 一年中表现较弱的月份之一，大家觉得今年2月美股又会有何表现？[微笑] $AppLovin Corporation(APP)$

这一个月的行情，不像牛市，也不像熊市，倒像是「猴市」。 我之前在 Threads 也提过「猴市」，市场现在就像猴子一样，受川普政策发言、美联储降息与否的不确定性影响，上上下下，来回震荡，走出了一种「平行线」的走势。 这种行情下，VIX 恐慌指数是要关注的，尤其是川普刚上任这段时间。他经常在周五、周末抛出政策，市场很容易被带动情绪。我上上周的大盘分析就说过，在周五VIX就暴升了，等VIX 来到低位时，可以适当考虑买入 UVXY 或 UVIX 这类 VIX 的相关 ETF，作为对冲，避免川普的「意外发言」打乱交易计划。等市场适应他的节奏，VIX 大概率会逐渐回落，这是后续可以观察的重点。 上周我有提过有买UVXY起到了对冲作用，上周如果你已经在低位买入的话，这周也许会起到作用——【2025年2月3日】K的大盘分析 目前「猴市」行情下，下周大盘走势依旧不明朗，交易策略需要灵活调整。DeepSeek 事件的影响会逐步消化，AI 低成本这个因素对AI 第一阶段的基础设施类企业（如芯片、云计算、数据中心等）可能是不利的，但对 AI 第三，四阶段的商业化应用类公司则是利好。此外，中美 AI 产业本来就是各自发展，这涉及数据安全问题，关税对 AI 企业影响有限，而 AI 是未来的趋势，短期的通胀变动对这些企业影响不大。 本周的选股分析，我也会分享一些AI 第三阶段企业的股票，详情将在下一篇文章中讨论。如果你有兴趣，关注我，方便及时收到更新通知。 $标普500(.SPX)$