盈利的价内期权为什么要提前行权？期权买方新手往往对这样的观点深信不疑：期权盈利了要么平仓，要么等到期行权，提前行权等于浪费时间价值。其实有一些情况下，提前行权可能才是更明智的选择。第一种，标的暴涨，call变成深度价内（或者标的暴跌，put变深度价内），可喜可贺，但是大家知道深度价内的期权往往流动性不是那么好。此刻你判断要落袋为安，却可能发现因为流动性的原因差价会侵蚀掉不少收益。这时候提前行权的话，由于股票一般流动性远好了期权，再卖出股票，收益往往更高。其他由于流动性不足的场景也可能导致提前行权的必要性突然增加，比如距离到期日还有一段时间股价发生短暂的大幅波动，如果不提前行权的话股价很快回去，期权直接作废。第二种，标的派息。股票派息了股价会因为除权而下跌，看涨期权价格也跟着下跌，但是分红收益却会给到股票持有者而非期权持有者，这时候提前行权就能避免这部分损失。股票到手了，分红也能到手。所以说提前行权的这个功能，虽然不经常用，但是真遇到这种情景了还是有很价值。问题在于，虽然美式期权本身允许提前行权，你的券商却未必支持该功能。现在老虎证券Tiger Trade 9.1.7版本上线了提前行权的功能。路径如下：图片图片来自Tiger Trade App，具体服务因地区而异同时上线的还有到期放弃行权的功能：图片图片来自Tiger Trade App，具体服务因地区而异谁会放弃价内行权？对于短期交易者而言，买期权往往是为了从市场波动中赚钱而非为了持股，轻度价内的期权盈利不多，却要额外占用账户资金，更甚者可能下个交易日开盘还会因为股价波动而亏钱，不如提前申请放弃行权，给账户资金更大的灵活性。对于资金不足以行权的，也可以避免因为保证金不足而被强制平仓，产生额外交易成本。从这两个小例子可以看出，如果我们只盯着投资里最简单和看似“正确”的规则，就可能会在例外出现的时候不知所措、蒙受损失。请更新到

期权交易的认购和认沽期权是什么意思？认购和认沽是在期权交易中一种基本的交易方向，那么接下来就一起来看看期权交易的认购和认沽期权！ 以上素材来源于：财顺期权 期权交易的认购和认沽期权 认购期权和认沽期权是金融衍生品中的两种基本类型的期权合约。认购期权和认沽期权提供了一种选择性的投资策略，使得投资者可以在未来根据市场预期选择是否行使期权。它们可以用于风险管理、套利交易或投机目的。 1、认沽和认购期权的买方 认购期权的买方的最大损失是支付的权利金，当指数的价格低于或等于执行价时，他们会放弃行权，损失权利金。认沽期权的买方的最大损失是支付的权利金，当指数的价格高于或等于执行价时，他们会放弃行权，损失权利金。 2、认沽和认购期权的买方 认沽和认购期权的卖方：认购期权的卖方的最大盈利是收取的权利金，当指数的价格低于或等于执行价时，他们不用履行义务，保留权利金。认沽期权的卖方的最大盈利是收取的权利金，当指数的价格高于或等于执行价时，他们不用履行义务，保留权利金。 怎么选择认沽期权还是认购期权？ 最为简易的一个办法：从中间数值展开判断。中间数值在某种程度上能够呈现出上证 50ETF 的总体状况，众人能够凭借中间数值来判别涨跌的情形。当 50ETF 期权上涨的概率较大时，投资者能够选取认购期权；在 50ETF 期权下跌的概率较大时，投资者能够挑选认沽期权。 总的来说，认沽和认购期权是一种金融衍生品工具，它们为投资者提供了获取赚取收益或购买标的资产的机会。 最后，以上观点仅供参考，不做为买卖依据，盈亏自负。市场有风险，投资需谨慎。 无门槛开通上证50ETF期权-创业板ETF期权-科创50ETF期权-股指期权-商品期权！

看了一眼周五期权新开仓数据后，我感觉不用等周一盘后了，直接下断言：本周英伟达的股价之争将集中在800美元这个位置。具体来说，我看好英伟达本周能维持在800美元上方，但上涨空间或受到840美元的阻力。先分享一下英伟达期权的整体情况。虽然有人可能对错过上周暴跌感到遗憾，但不用担心，下一个期权大决战日是5月17日。5月的期权月权到期，未平仓期权数量非常可观。不过具体怎么决战，还要取决于5月股价波动偏好，届时我会进行充分的备战分析。新开仓量最大的期权还是本周到期期权合约。由于上周五英伟达暴跌至762美元收盘，导致行权价位于760至700美元区间的看跌期权出现了与上周类似的密集买入，但未平仓数量仅为上周的一半左右，不是很成气候。本周未平仓量最大的看跌期权是行权价650美元的 $NVDA 20240426 650.0 PUT$ ，其次是800和700美元的看跌期权。前三名未平仓头寸构不成合力，大幅下跌的潜在可能性大大降低。看涨期权方面，两个重头行权价是800美元的 $NVDA 20240426 800.0 CALL$ 840美元。从上述行权价价位分析可得知，对英伟达股价影响最大的关键位置是800美元。本周股价很可能在这一位置上下振荡，不过我本人比较乐观，所以倾向于收800美元上方。支持我乐观看涨预期的另一个理由来自大盘期权数据。标普500指数ETF(SPY)和纳斯达克100指数ETF(QQQ)在上周平仓了大量看跌期权头寸。最新的大单交易则偏向乐观，以卖出看跌期权的策略为主。尽管本周财报众多看似波动很大，但下跌预期并不强烈

期权日内交易是什么意思怎么操作？期权这种交易方式在金融市场中被广泛应用，可以用来对冲风险、投机获利，或者作为资产配置的一部分，说起期权，那不得不说它的日内交易了，那么期权日内交易是什么意思怎么操作？ 以上素材来源于：财顺期权 一、期权日内交易是什么意思？ 期权日内交易是一种金融交易策略，旨在在同一交易日内买入和卖出期权合约，以从市场短期价格波动中获利。在国内证券市场中，除了可转债和股票期权支持T+0交易，其他证券如股票、基金等都需要T+1或更长的结算周期。 二、期权日内交易怎么操作？ 1. 市场趋势追踪：以市场趋势分析为基础，根据市场趋势的演变进行期权合约的交易。 2. 套利交易：通过同时买入或卖出不同类型的期权合约，利用价格差异来获取利润。 例如，同时买入一份看涨期权并卖出一份看跌期权，在市场价格波动较大时，可获得套利机会。 3. 跨式套利：通过组合多个期权合约进行套利交易。 4. 冲击指数：通过购入或售出期权合约来对冲持有的股票或其他相关资产的风险。在市场波动较大时，利用期权合约进行风险对冲，有助于降低损失。 三、期权日内交易有哪些技巧？ 针对新手投资者而言，倘若资金管理不恰当，那么最终便会致使出现较大的亏损。以50ETF 期权为例，它的波动较大，存在较大的盈利空间，大盘波动 1%，50ETF 期权合约的平均波动约在 30 至 50 倍，甚至可能更多，盈利的空间也相当大。 因而从 50ETF 期权日内交易的策略层面来讲，我们无需投入过多的资金量，仅用小资金进行操作也能够获取可观的利润。 最后，以上观点仅供参考，不做为买卖依据，盈亏自负。市场有风险，投资需谨慎。 无门槛开通上证50ETF期权-创业板ETF期权-科创50ETF期权-股指期权-商品期权！

经常有新手小白问股指期货的标的物是股票指数吗？是的股指期货交易的标的物是股票价格指数，也就是常见的上证50，沪深300，中证500和中证100指数，股指期货交易是保证金制度50-300-500都是2万一手保证金可以交易。 一、股指期货的标的物是股票指数。 股指期货的交易对象是股票指数，是以股票指数为标的物的期货合约。例如，沪深300股指期货的标的物就是沪深300指数。由于股指期货采用的是现金交割方式，所以合约到期时，交易双方只需根据股票指数的点数，进行现金差价的结算，而无需真正交割股票。 股指期货，全称为股票指数期货，是一种以股票指数为标的物的金融期货合约。交易者通过对股票指数变动趋势的预测，约定在未来某一特定时间按照约定的价格和数量买卖特定股票指数的行为。这种期货合约的买卖交易，是以股票指数的变动为基础，其价格随着股票指数的变动而变动。 股指期货的出现，为投资者提供了一种新的投资工具，使得他们可以在不直接买卖股票的情况下，参与到股市的波动中，获取投资回报。同时，股指期货也具有一定的风险管理功能，投资者可以通过买卖股指期货来对冲股票市场的风险，降低投资组合的系统风险。 然而，股指期货并非毫无风险。由于其杠杆效应的存在，投资者在享受高收益的同时，也可能面临较大的亏损风险。此外，股指期货的交易需要较高的专业知识和技能，投资者需要具备相应的投资经验和风险意识。 在股票市场中，股指期货的交易对股票指数的影响也是显著的。股指期货的交易会增加股票市场的流动性，提高市场的定价效率。同时，股指期货的价格发现功能也能为股票市场的价格形成提供参考。 总的来说，股指期货的标的物是股票指数，这使得投资者可以在不直接买卖股票的情况下，通过股指期货的交易参与到股市的波动中，获取投资回报，同时也需要注意其可能带来的风险。 二、股指期货的交易策略👆你懂得！ 股指期货主要为投资者带来三种交易模式：套期保

美国三大股指期货齐涨。据IDC数据，苹果第一季度iPhone出货量下降9.6%，市场份额为17.3%，位居第二；特斯拉发布全员信，宣布特斯拉全球将裁员10%；消息称英特尔或推出中国特供版Gaudi 3 AI加速器芯片；消息称刘强东亲自下场直播，京东回应：在准备，会以新的形式出现。短期内,标普500指数预计将维持在520点以下。主力期权合约包括4月17日到期的525看涨期权与520看涨期权价差策略，暗示当周指数高点在520左右。中期而言，标普500指数的下行空间或将受到限制。5月17日到期的486与489购put价差策略，预计到期前跌幅不会超过5%。纳指100指数期权方面，4月19日到期的441看涨期权与427看跌期权合约主力均为卖出方向，预示该日纳指将维持窄幅波动，涨跌幅度或在3%以内。细节：$标普500ETF(SPY)$ 期权综合评估成交意向略微看涨，看涨期权卖出占据主力，看跌期权未平仓合约依旧高于52周平均水平。看涨期权新增第一为 $SPY 20240417 525.0 CALL$   ，行权价525，4月17日到期新增4.1万手；看跌期权新增第一为 $SPY 20240517 486.0 PUT$  ，行权价486，5月17日到期新增4万手。看跌新增榜一主力为价差策略，买入$SPY 20240417 525.0

个股期权的平仓收益如何计算？期权的盈亏计算方式有两种，行权结算和平仓结算，那么个股期权怎么平仓？个股期权的平仓收益如何计算？ 以上素材来源于：财顺期权 个股期权的平仓收益如何计算？ 对于买方，收益为平仓时收到的权利金与最初支付的权利金之差； 对于卖方，收益为最初收到的权利金与平仓时支付的权利金之差。 假设您在0.0159附近以正式方式购入了30张50ETF购2月2500期权合约，然后在0.0259处以正式方式平仓这30张50ETF购2月2500期权合约。假设合约乘数是10000，那么盈亏如何计算呢？您能够赚取多少钱？利润率是多少呢？根据计算，盈利=（0.0259-0.0159）× 10000 × 30 = 3000元，利润率=3000元/4770元 = 63%。 个股期权也可以行权计算收益，具体如下： 持有到期行权盈亏计算：平仓盈亏减去权利金。 认购期权的行权收益=标的物市价-执行价格-权利金成本价;认沽期权的行权收益=执行价格-标的物市价-权利金成本价。 需要谨记，在以上期权盈亏计算，手续费是除外的！ 事实上，大部分期权交易通常以平仓而非行权来终结。真正行权的投资者属于少数，而行权收益取决于权利金价格。 权利金价格主要受到标的物价格、到期时间和波动率的影响，投资者可以根据这些因素来预测期权价格的走势。 最后，以上观点仅供参考，不做为买卖依据，盈亏自负。市场有风险，投资需谨慎。 无门槛开通上证50ETF期权-创业板ETF期权-科创50ETF期权-股指期权-商品期权！

期权到期日自动行权是什么？期权是有合约期限的，期权到期后，期权买方可以选择行权或者放弃行权，而期权卖方则必须履行义务，不过期权到期日自动行权也有，那么它是什么？ 以上素材来源于：财顺期权 期权到期日自动行权是什么？ 期权到期日自动行权指的就是在期权合约到期的时候，不需要买方主动提出行权一般情况下实值期权都将自动行权。温馨提示： 上交所规定券商应为投资者提供自动行权的服务 ，自动行权的触发条件和行权方式由券商与客户商议决定的。 若到期日当天15:15之前，买方客户未提交放弃行权或取消自动行权申请，且符合交易所自动行权的条件，交易所将按照规则自动行权。 期权到期日行权的流程怎么走？ 如果持有权利仓合约至到期日且还持有头寸，则默认自动放弃行权。若需行使权利，则须在合约到期日的收盘后半小时内提交行权申请，否则将视为过期作废。 对于义务仓持有者，在合约到期后若仍保留头寸，则需承担义务被行使的风险。义务卖方面临被行使指派时需准备足够的资金或证券。 期权到期日也可以放弃行权 在期权交易里，到期的期权如果不行权的话，投资者就会损失全部的权利金。所以期权到期日这个时间点是期权投资者一定要注意的，只要过了规定的时间，期权合约就会失效不再存续，期权到期不行权即视为放弃行使权力。投资者可以选择在期权到期前平仓，将期权合约卖出，实现可能的利润或限制损失。这通常适用于期权仍有时间价值的情况。 期权平仓有哪些方式？ 买方可以在期权到期之前选择提前平仓，即以市场价格卖出持有的期权合约。通过提前平仓，买方可以将期权头寸提前关闭，并获得相应的收益或承担相应的损失。期权平仓，对于买方来说，有两种方式：卖出相应期权或者到期行权；对于期权卖方来说，则是被动接受买方行权或者买进相应期权。 最后，以上观点仅供参考，不做为买卖依据，盈亏自负。市场有风险，投资需谨慎。 无门槛开通上证50ETF期权-创业板ETF期权-科创