又到了机构大佬们亮底牌的日子！
今天凌晨，高瓴在美国证监会SEC公布了旗下美股基金HHLR Advisors 2022年Q2的持仓数据，SEC规定规模过亿美元的机构都需要在每季度结束后45天提交持仓明细。
截止Q2末期，高瓴美股总共持有64只股票，持仓总市值为47.7亿美元（约合318亿人民币），规模在持续缩水，去年Q2是101亿美元，到了年底是76.5亿，上个季度是74.7亿。
高瓴的美股持仓老面孔居多，风格延续性较强，继续扎根生物医药、互联网、云计算和新能源。前十大重仓持股市值高达34.15亿美元，占总持股市值的73.2%。
1、做多中国没变，中概股占了7家半
Salesforce是美国最火热的SaaS公司；SEA号称是东南亚“小腾讯”，旗下有游戏业务和电商平台Shopee，由天津的李小冬创立；Doordash是华裔创立的美版“饿了么”。
其余的百济、京东、唯品会、传奇生物、阿里、贝壳、大全新能源都是中概股。
2、继续重仓医药
百济神州连续六个季度位列高瓴持仓市值第一，但随着股价回调，目前只有不到9亿美元市值了。百济是高瓴投医药的最经典之作，2014年开始投A轮的1000万美元开始，一直到跟到上市后共计8轮融资。
美股医药股市值缩水严重，高瓴的前十大持仓中除了百济和传奇生物没有加仓，其余的都不同程度增持了。
3、抄底互联网
高瓴在去年底清仓了阿里巴巴和拼多多，Q2抄底买回了，分别买回了阿里189万股（第七大重仓），拼多多139万股（第十四大重仓）。二季度互联网股票整体杀跌较大，跟去年底清仓的时候比阿里和拼多多都接近腰斩了。抄底这两只跟景林资产神同步。
高瓴还大举增持了东海集团和贝壳，东海由持仓145.3万股增至435.7万股，贝壳由406.83万股加到了925万股。
4、清仓弱势股
最典型的是爱奇艺，大幅减仓2323.43万股只剩1541万股，持有市值仅6千多万美元；昂跑和满帮也大幅减持了。
高瓴去年底大幅买进的理想汽车，在Q2直接清仓。理想是新势力当中产品力和财务状况最好的一家，但Q2的股价涨幅阶段性透支了Q1财报和新车发布的利好，高瓴趁高位都清了。
5、追加新能源
大举加仓了硅料巨头大全新能源，持仓市值达1.35亿美元进入前十大重仓。大全新能源Q2股价较低，现在翻了一倍也只有51亿美元的市值，滚动市盈率才3.2倍。要知道它持股71.66%的A股公司大全能源已经飙到1342亿元的市值了，典型的优质赛道的低估值。
类似的，高瓴还买进了114万股晶科能源控股，总市值仅30亿美元，国内A股晶科能源市值1892亿元。
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1、张坤抄底分众传媒
分众出了半年报，上半年营收48.52亿，同比减少33.77%；净利润14亿，同比减少51.61%。单看Q2的话只有4.75亿净利润，冲击很大，股价走势也说明了问题。
分众的电梯广告属于B端中的“可选消费”，大环境不好的时候都是节衣缩食，业务到了冰点。
张坤和社保基金分别抄底了1.3亿股、1.18亿股，很有逆向思维，大概率就是赌下半年的回暖。
2、腾讯将出售美团？
今天美团大跌9个点，跟当初京东的反应很像，一己之力带崩了行情。
腾讯明天是财报日，今天静默期不能过多评论。但互联网收缩战线已经是板上钉钉的了，龙头尚且如此，底下的小兄弟们只会更差，不能怪股价过激反应啊。
3、种植牙集采
国家医保局出了个公告，昨天通策大跌9个点，今天再跌2.42%。按以往通策的说法，都说是靠医疗服务贡献利润来源而不是耗材，但明眼人都知道，通策从厂家直接按超低价采购，再加价跟医疗服务打包卖给患者，集采降价了必然会牺牲差价部分。
再一个方面，医保局的摸底也针对种植牙医疗服务费这块，假如服务费也跟材料一起集采降价，那么通策的未来就堪忧了。
当然，种植牙有医美属性，算得上是可选消费，很多人兜里没钱的时候种植牙就缓过去了。
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