$好未来(TAL)$$高途(GOTU)$$新东方(EDU)$利好还是利空呢……这下我也看不清了😂

$美国钢铁(X)$$美国铝业(AA)$老B登的基建计划终于迎来曙光，美股在老B登任内估计会🚀🚀🚀🚀！2.3万亿，盲猜至少2万亿会间接流入股市，剩下3000亿由企业、游说集团、官员瓜分并消耗掉。美股牛到2023年不是一句玩笑话😍😍

$新东方(EDU)$$高途(GOTU)$$好未来(TAL)$人民日报最新社论，虽然不是政策，但可以从里面挖点风向出来。1.肯定了校外教育培训机构的积极作用，认为校外培训是对学校教育的补充——也就是说不会被取缔。2.教培行业监管高压今后将一直持续，以往存在的疯狂打广告、虚假宣传、诱导交费都会被严打。教培机构必须“合规”“回归正轨”——也就是说，光合法不行，你耍小聪明变相违反“减负”和国家对学生的教育要求，都会被打压。（“合规”好做，但是“回归正轨”的“正轨”是什么，可能就需要看各个机构决策层的理解能力了）3.以后“以学校教育为主阵地”，会开始多元化方式选拔人才，而不是“唯分数”。4.“组织各种课后育人活动，满足学生的多样化需求”——学校可能会延长上学时间，开设兴趣班或者补习班（注意，是学校组织的补习班）我的想法是:如果这篇社论真的是以后的方向，教培行业可能会变成“稳定增长”行业，不可能再出现爆炸式的增长。龙头继续是龙头，但是利润会被国家盯死，暴利不复存在。国家可能会出台更多与师资相关的政策，提高体制内对优质教师的吸引力，与机构进行师资竞争。（由“开展课后育人活动”联想，这必然又需要师资）利好利空各位老板自己判断~

$RLX科技(RLX)$你以为到底了，结果监管觉得还没到底。这可能就是人生吧。

$标普500(.SPX)$$纳斯达克(.IXIC)$$道琼斯(.DJI)$美联储果然如大家所料，继续“嘴炮钝化”，下一步就是持续偷偷逆回购收水。而且是一边印钱，一边收水。美联储说的“长期通胀数据”，可能是把疫情前的年份的通胀数据一起算进来了哈哈哈哈，这理由绝了！我觉得这波操作没毛病，2023年加息，也就是说先印它两年钱，把全世界通胀推到一个难以置信的高度，以后加息好收割。另一个美联储敢赌的原因是，辉瑞总裁说，2022年底新冠疫情就彻底消失。我的理解，美联储认为到那时世界生产恢复，通胀自动消失。这是太过于低估追求民主自由的人民了。钱是实打实的印出来了，而且不到一年半就多了30万亿。谁去消化？谁能消化？

$新东方(EDU)$$好未来(TAL)$$标普500(.SPX)$各位老板，今晚尽量早点睡。盲猜美联储仍然会“嘴炮钝化➕逆回购”，大不了发布一个“预计加息期限”。美联储，腰杆子硬起来！从2008年金融危机开始，你们就已经被美国政府绑架了，这回狠狠地给政府点颜色看看！狠狠打我的脸吧！最近，比较吸引我的行业就是教培，我也发过相关帖子，是看好的。这几天国家监管机构的成立，以及发布的“风险提示”，无疑是削弱了教培企业的现金流能力。愚以为，教培行业最能吸引价值投资者的地方，第一个就是极其良好的现金流能力。要报班，家长得先交钱，企业的课程反而是慢慢交付的，特别是在线教育。就算能分期，也是定好了分期时限。总之，教培行业不存在客户端的赊账风险，现金流是极好的。现金流强的企业，可以给投资者非常大的想象空间。比如，我就会想，他们会不会把这些钱拿去炒股爆赚一波😂😂另一个重要的地方，就是中国人对教育的疯狂执念，决定了教培行业必定是独立于经济周期之外的超级大长牛赛道。家长宁愿节衣缩食，也要小孩能“卷出成绩”。现在国家对这个行业的决心显而易见。特别是专门成立这个监督司，说白了，就是要跟这个已经无序竞争了几十年的市场进行“战略决战”，革掉这个赛道上凭借“营销”“虚假宣传”“销售技巧”忽悠家长买课的投机者的命。哪些企业是缺乏核心市场竞争力的，比如课程开发能力、师资等等，在这场“决战”中会消失，无所谓谁是龙头谁不是龙头。更何况，本身教培行业就没有什么护城河。三人行，必有我师焉。谁都可以当老师，谁都可以在这个行业赚钱。我觉得现在不是“底”。新东方好未来高途这些企业，建议大家从“

昨天艰难收涨，今天下调了一点点，不知道收盘会怎样……不过我没兴趣熬夜，先说说我的判断。美联储现在处于“保大人还是保小孩”的艰难抉择，从它的缄默可以看出。按照老美（准确来说是昂撒）的尿性，一般有问题先解决发现问题的人，解决不了就视而不见，不得不面对时就说什么也做不了，造成严重后果以后就说本来我们可以做什么但是没做。——美联储极有可能继续无视通胀……希望能打我的脸，空仓的感觉不太舒服（参考:神剧《是首相》，很好地理解欧美政府及官僚体系）准确来说，5月份，先从话语上，不断地用“狼来了”钝化股民和机构对通胀的敏感性。——嘴炮钝化6月份，嘴炮钝化➕悄悄地逆回购收水。7月份，嘴炮钝化➕逆回购收水。8月份，开始提加息时间，力度只有一点点。9月份以后，先加息，美元走强。全球美元回流美国，导致全球资产大跌贬值。然后等跌到不能再跌以后，一波降息，美元从美国涌出，横扫全球，完成收割全世界……怎么样，我是不是也能当美联储主席？另外，记得总统大选投我一票，我会让川宝当副总统。

昨天美联储再次天量收水。（纠正一下自己:昨天我帖子里说逆回购是放水，是对我国央行而言的，美国是收水）本来我认为美联储放水，导致股指创新高，把股指的高歌猛进归因于美联储对于股灾的担忧，这是不对的。也许，接下来这几个月才是最值得我们谨慎的时候——央行小心地收回“多余”的水，但散户和机构仍在狂热地“吹泡泡”。当然，旺市不言顶。历史上顶着高通胀，股市一路大涨也不是没有过，只是压死骆驼的最后一根稻草还没有出现。现在美国国内的通胀只是影响非必需商品，基础的粮食影响还不算大。加上联邦和地方的救济金依然在发，美国人还是可以边炒股边享受生活。看了一些帖子，认为8-9月会是一个重要节点，我觉得有道理。但我更加认同的是这个观点:美国需要用股市的一次大震荡，把普通人震出局，乖乖去打工。只是，美联储作为一家私有机构，会从国家整体利益想问题吗？通胀数据发布后，美联储的缄默，也许已经告诉了我们答案。更麻烦的是，美国国内能给人们上班的地方不多了。从奥观海的时代开始，几任美国总统都日思夜想希望制造业回流。美国的GDP，第三产业占比非常大。其中，金融的繁荣是大头。一买一卖，交易佣金就变成GDP数据。由此想来，股市大震估计也是美联储和美国政府不愿意看到的结果。股市维持现状，美国还能慢性死亡；股市再垮掉，美国直接休克。最后，建议大家要密切关注美联储表态与市场表现的“吻合”度。这个可以看出美联储手中的工具对市场的有效程度。之前美联储一直表态通胀是暂时的，散户和机构也确实按照美联储的想法在行动。唯一不听话的，就是通胀数据。

美联储连续2天，每天逆回购超过5000亿美元，这无异于三峡大坝泄洪放水。上个月一直在给股市对通胀问题“脱敏”，然而通胀一路高歌猛进。担心市场恐慌再次引发股灾，所以继续开动核动力印钞机，往市场注水。如果是央妈，可能早在去年年中就已经收紧银根……不过，通胀只是一系列连锁反应的结果。只能说，各国都有自己的国情吧。现在最让我担心的是，在洪水泛滥的时候，反而敞开口子泄洪，最终会有什么结果。很明显，这两天放水共计1万亿美元，才换来指数冲破历史新高的效果。就好像把一块在高空、注定要坠落的巨石，用强风再吹高一点。巨石被抬得越高，将来砸下来就越狠，可能连地基都会被砸碎。不得不说，美国国家机器就是一个赌徒。近200年来，幸运的女神一直眷顾着他，不管他如何投机，如何赌博，就算赌输了，也有小弟（日本）用自己的未来给他擦屁股。现在，美国必须要粉碎中国的金融“防火墙”，才能救自己。中国金融“防火墙”，把自己围成了相对低洼的地区，有被水慢慢浸润的迹象，但总体而言还没爆发大洪水。把中国金融防火墙打破，将自己的洪水泄进去，就能降低美国的水位，美国就能再次获得10-20年的繁荣，而中国就能迎来“逝去的二十年”。在美国加速作死的大背景下，我原本觉得应该到处都是赚钱的机会，但是，股票确实到了没法入手的价格。便宜的票子，不是亏本的，就是刚上市的。稍微好一点的股票，价格都没法接受。也许我现在就只能收手，忍耐一下，看看究竟后面会发生什么了。

$好未来(TAL)$$新东方(EDU)$仅靠常识想。假设所有课外补习班都不让上了。同时，中考、高考这样的人才选拔方式没有彻底改变。家长就极有可能偷偷找学校老师补课，或者出现一些“兼职平台app”让散落的各位“名师”在线接单😂😂这绝不是政府想要达到的“缩减家庭教育开支”的效果。中高考如果改革成了“不以分数论英雄”。那还是有一个问题，那就是好大学，甚至好职高、好高中，都是稀有资源。分数如果不是绝对评价标准，那么新出现的“标准”，也会导致家长再去找校外补习😂😂毕竟，现在中国还是市场经济。只要市场经济存在，工人的工资就很难能够超过管理者、技术人员，农业、制造业收入就很难超过金融服务业。高级技术工人是很缺，但是大学培养的“高级技术人才”会根据企业需求改进工艺，甚至升级为智能化作业，这时，技术工人就成了摆设。起码在现存的中国人脑海中，父母想孩子长大了去当工人，这父母能是正常人？不管教育制度怎么改，改出花来，我们只需要看一点——优质教育资源是不是无限量供应，换句话说，我的孩子是不是想上什么学校就能上什么学校？如果不是，如果好学校还是稀缺资源，必然就有选拔标准，有了选拔标准就必然有补课需求。就这么简单。

$现代中药集团(01643)$这个股票，企业创始人、大股东占比75%，有好有坏。先说结论——行业是未来的大牛行业，企业基本面稳定上升（需要自行调研），但是要密切跟进企业经营状况，抱紧大股东大腿。要想盈利，只能做长期。大股东占比大，好处:1.企业绝对控盘，不会任由股票暴跌，但也有可能不会任由股票暴涨；2.创始人和管理团队对企业有绝对把控，在调研企业的时候逻辑不需要太复杂，考察业务、经理管理层大概能得出结论；3.大股东会把企业当成自己的财产精心经营，除非出现大股东自己开始抛售减持。（因为股价上升大股东获利最多，企业稳定盈利也是大股东获利最多）坏处:1.主力资金难以参与，特别是游资、聪明钱。因为实际流通股不多，还要刨掉长期持股的价值投资型散户。这些机构难以吸筹，基本上不会愿意进场，股价上升的动力只有散户和大股东。（吸筹难，反过来想，就是出现股价波动要跑路的时候也难）2.只有散户和大股东，也就是只有散户。因为大股东一般不会随意减持，所以股价由散户决定。由于散户更容易受市场情绪影响，调研企业的难度大、信息少，所以容易恐慌，再加上流动性不足，可能一两手就会造成股价剧烈波动。

$特斯拉(TSLA)$男车主给我看笑了。Emmm…这应该不是中国律师，可能是美国律师。因为他的“四问”，怎么说呢，作为一个参加过法考的人，他的逻辑貌似跟我们之前学的、考的完全不同。另外，这个也有可能是挑动中国女权去应战，转移矛盾，怎么说呢，两大颜色革命势力狗咬狗……唉，特斯拉还是放弃中国吧，中国人真的配不上你。脑残高管要教育消费者，脑瘫孝子要起诉消费者，还要特斯拉怎么办？陶大总管是对的，问题都是中国车主的，车主如果全部都是脑瘫，怎么还会发展成这样？[吃瓜] [吃瓜] [吃瓜] [吃瓜] 

$拼多多(PDD)$$美团-W(03690)$$阿里巴巴(BABA)$看了很多帖子，满满的都是情绪发泄，没什么意思。首先，这两家被约谈，与阿里是完全不同的。阿里被约谈，是要拆掉它与商家群体在合同、合作协约上的“护城河”，也就是“二选一”。有多大影响？实话说，影响可以无限大。以往我作为商家，你阿里流量多、流量精准，通过二选一，我不得不把我所有资源，甚至是最优质的放在你独家这里。回报呢？只能看你阿里的脸，脸色好，我回报多，你脸色不好，我回报少。但对于你阿里来说就很香了。各个商家为了流量只能把最好的资源放在你这里，变相帮你留住了消费者（C端），用户黏性增强，懂互联网的老板应该知道，这是一个巨大的正向循环。另外，阿里也能牟取超额的垄断利润，因为商家流量这就是自己平台说了算的，哪怕有明面上的“竞价”——只要签二选一的商家又多又有实力，同样的流量，竞价会越来越高，收益也越来越丰富。（有兴趣的老板可以查查淘宝天猫有多少流量资源收费项目）现在没有了二选一，我作为商家拼多多搞一个，京东搞一个……哪个平台给我支持力度最大，流量更划算，我就在谁那里倾斜更多资源……流量来源多元了，同样的投入，我综合流量收益更好，不需要锁死在你阿里这一家。对商家、特别中小企业而言，这是利好。最讽刺的就是，马云一开始创业还是打着为中小企业服务的旗号。对于阿里而言，护城河被拆了一截，但前期积累的优势还在。这样的利空不会立竿见影，而是在往后长期的竞争过程中慢慢显现。对了，有的人总是说什么技术门槛，告诉你，互联网时代发展到现在，所谓技术门槛已经被踏烂了。阿里往后只能更加注重运营，利用更好

$特斯拉(TSLA)$特斯拉这票震荡很正常，做多的朋友要冷静。今天我要说的观点只剩一个了[捂脸] [捂脸] ——特斯拉能不能别当中国消费者是傻子，我们毕竟有九年义务教育，不像美国人大多数是“快乐教育”成长起来的[捂脸] [捂脸] 舆论上反击维权车主、拖友商进局、加强粉圈认同感，不是这么做的，能不能学一学肖战[捂脸] [捂脸] 就算要在车主内部搞制衡，把信仰者与维权车主对立起来，结果贵司第一句话“给车主带来压力”？？这压力不是来源于贵司不愿意根据中国市场做改变吗？？不是来源于贵司引爆大众怒气吗？？这微博现在发，没法博取同情和支持啊，拿出完整数据而不是截取数据，狠狠地打车主脸、打中国舆论的脸才对啊！！[捂脸] [捂脸] [捂脸] 

$特斯拉(TSLA)$之前我认为特斯拉可能向饭圈发展，现在看来这个趋势已经无法挽回了。 再扯谁对谁错已经没有意义，这个帖子我只有两点想法: 1.特斯拉必须拿出壮士断腕的勇气和决心改变自己。 一方面，从研发、生产制造端:改良算法，改良工艺，增加产品安全性、可靠性，全面提升产品力。 另一方面，从销售端:严格把关销售部门，任何强硬、趾高气昂败光品牌形象的销售、售后和经理层都要严惩。 理由——饭圈化是双刃剑。 利:粉丝客户粘性强，可以提高复购率，甚至可以利用这部分客户对品牌的认涨价，扩大毛利。（肖战粉丝牛B的地方） 弊:路人缘极差，受众市场规模被锁死；永远有负面信息，且不论好事坏事，品牌大众形象差。 维持饭圈群体，甚至扩大饭圈，是饭圈运营的重点。因此特斯拉今后要着重服务自己的饭圈，尽可能减少“伤粉”“掉粉”的产品事件及危机事件。 这也是为什么我不看好特斯拉饭圈化。 哪家车企能保证产品一定完美无瑕？就算出现小问题，也有可能会掉粉伤粉，太难控制。更别提特斯拉目前工艺、用料无懈可击的差，售后硬气败品牌形象。 但改变这些东西可能会成本提高、降低毛利，困难重重，只能看特斯拉如何取舍。 2.特斯拉必须重视公关，改变原有的美帝主义思维，改变面对中国市场的态度。 传统车企水军抢舆论高地的方式之所以可行，是因为这些车企，特别国内车企，被中国市场和消费者“驯化”的结果——我水归水，吹归吹，出了与安全有关这样的大问题我认错、我召回、我改进；我没错我也第一时间辟谣，第一时间息事宁人，不给你机会滚大事件负面影响。 总之，同样的事情，交给国内车企做，不太可能拖到车主又找媒体，又闹上车展砸自己脸。 （如果你还要扯为什么不用法律解决问题，我最后会说） 特斯拉现在的硬气公关导致危机事件（售后也是公关的一

$特斯拉(TSLA)$又是夜晚发文，专门选炒美股的人不睡的时候吗，我醉了[笑哭] 特斯拉小幅震荡，美帝要加富人税而已，没什么大问题。昨天一篇帖子让我感觉到很多老板关注点在特斯拉究竟安不安全、有没有故障，车主闹事维权的问题上。（还有个别人要玩美国的意识形态战争，这真的没意义，炒股挣钱而已）我在帖子里也明确说了，这个事情对我而言没什么用，我只在乎特斯拉股票啥时候能让我自己放心买。至于特斯拉官方发文，我希望这是女车主闹事的第一天晚上就发的。中国区女副总裁的采访已经传遍网络了，简直就是自己打自己脸。（文中“再次”“毫无保留”，与女副总裁采访时的“绝不妥协”，看得我连连叹气）以下是我的关注点:1.品牌我希望特斯拉成为市场的巨人，不是消费者的主人，稳稳地在中国市场赚钱赚声誉。事情闹到这一步，不管有没有反转……没错，就算特斯拉大获全胜，在中国都有成为“肖战”的可能，因为其他事故、其他曝光还没有洗白（褒义词），消费者会分成两派，换句话说，市场小了。当然，市场小了，受众群体筛选更精准，受众消费者更加忠诚，更加愿意花钱复购特斯拉，也是利好，要看事情如何发展。如果输了……2.监管这个事件有可能导致民意倒逼政府出台相关监管措施。有监管，或者监管严了，会变成利空，相信各位老板都清楚。新技术（特斯拉的电子刹车、自动驾驶等等）最大的优点就是监管空白，企业必须利用这个空白期谋取超额利润，进一步建立护城河。随着时间推移，技术会变得越来越成熟，门槛会降低，监管会自然而然介入。现在是事件发酵，很难说政府会不会提前介入。所以昨天帖子里我也提出，特斯拉最有野心的做法是自己建立新能源汽车行业的一系列标准（包括安全标准），并持续不断通过实打实的产品力及可靠性夯实这个标准，真正让特斯拉在霸主地位上打好地基。（参考华为5G）3.宣传公

$特斯拉(TSLA)$美帝国主义企业特色，大家需要适应。1.如果是国内车企，产品出小毛病就已经被消费者喷出翔了，出人命基本没法混。为什么特斯拉能够成为特例？个人认为与宣传有关、与行业赛道有关。网上说的舔狗之类的，大概率水军（不排除确实有一批真信仰者），原因就是前面说的，如果是国内车企早喷出翔了。特斯拉也是最早一批新能源车企，龙头也不是一天做成的。2.很多人说店大欺客，特斯拉的工作人员态度与处理方式一定与企业有关，这点是洗不掉的。3.车出问题先怪消费者，这个国内车企也存在，车卖得越好越有可能出现。因为资本逐利，帮消费者解决问题没利润，赶紧把车卖出去才有利润。先怪消费者有问题，能够拖延处理问题的时间，先集中精力冲业绩。特斯拉毕竟不是海尔，也没有张瑞敏这样的掌门人。4.掌门人马斯克经营企业的态度我没法认可，这也是为什么我一直关注特斯拉，但是不敢买股票，尽管它涨势如虹。乱投资乱烧钱，新能源汽车赛道本就已经增加了很多选手，竞争已经很剧烈，竟然还人为带来不稳定因素。产品改良、问题解决却不上心，无论怎么更新换代，产品该有的问题都有。5.预测:（1）特斯拉依然会我行我素，可能会有短暂的“息事宁人”，但是该怎样造车还怎样造车，产品问题还是那些问题，消费者维权难也不会被改变。（2）至于口碑，刚刚已经提到，马斯克不是张瑞敏，特斯拉不是海尔。特斯拉最擅长的是舆论工具，继续用火箭和所谓的高科技洗脑，继续用水军掩盖问题，继续把问题推到消费者身上。这就是特斯拉的口碑。（美帝国主义特色）（3）至于股价，新能源汽车赛道处于上升趋势，必然是领先整个行业，毋庸置疑。作为投资者，特斯拉汽车产品的毛利是非常高的（做工粗糙、用料简陋、售后垃圾等降低了成本），市场占有率和宣传都无可挑剔，但是风险在于企业的价值观（不是马斯克天天吹的，而是实际

$小米集团-W(01810)$半仓持股，但还是有一些想法:1.华为等企业也进军新能源汽车，再次印证未来发展趋势；十四五规划、去年10月发改委的记者会也重点提过，毋庸置疑。2.小米汽车产业向资本市场证明自己最起码是2年后，现在如果涨了，有题材普涨原因，也可能有机构布局原因，也可能是正常波动。就题材而言，热潮能热多久，决定了这个题材能涨多久，毕竟没有永远热的题材。接来下来是一些不成熟看法:3.各厂进军新能源汽车，加大市场竞争，竞争越大利润越薄，对于消费者及行业整体发展而言是好事，对于企业和投资者而言，妥妥的坏事——竞争带来不确定，竞争代表利润控制。（特斯拉也躲不过这轮竞争。更别提马斯克乱烧钱乱投资，人为给企业带来不必要的不确定性）4.小米手机及生态系统其他产品是否能够创造更高利润，仍然是其汽车上市并用销量证明自己前最根本的股价推动因素。不过miui最近的问题被各种爆出，需要看小米接下来的反应。个人认为小米各种硬件产品利润太薄，最重要的利润来源就是基于miui生态所衍生出来的其他业务。miui出问题，会动根基。所幸不是大问题。5.最后，还是跟以前结论一样，我还是选择冷静看小米，脚底随时抹油，崩盘就跑路。