伦敦证券交易所大涨10%-香港交易所想合并！

今天下午， $香港交易所(00388)$对伦敦证券交易$(LSE.UK)$所提起一个合并计划。

香港交易所的正文如下：

有关对 London Stock Exchange Group plc 可能作出要约的声明

香港交易及结算所有限公司（「香港交易所」）今日宣布，其已向 London Stock Exchange Group plc（「伦敦证券交易所集团」）的董事会提议，将香港交易所及伦敦证券交易所集团两间公司合 并。香港交易所董事会相信，与伦敦证券交易所集团的建议合并（「该建议交易」)是一项互利共 赢的重大战略机遇，可以打造一个领先的全球性金融基础设施。

进行该建议交易的原因

伦敦证券交易所集团与香港交易所均为全球最重要市场的金融基础设施，两者强强联手可以释放 独特潜力、发掘商机，推动全球资本和数据流动。此项建议合并不仅有利于提升两者各自的业 务、推动跨市场及跨地域的创新，还能向市场参与者及投资者提供一个前所未有的全球市场互联 互通平台。该建议交易将会：

- 创造一个全球布局、世界领先的跨资产类别金融基础设施集团，连接西方成熟的金融市 场及东方新兴的金融市场，尤其是中国市场，更好地应对不断变化的全球宏观经济环 境；

- 帮助英国在中国市场国际化和人民币成为全球主要储备货币的进程中捕捉新机遇，巩固 伦敦作为全球领先离岸美元及离岸人民币中心的地位；

- 强化香港作为连接中国、亚洲与世界的桥梁角色，推动中国内地的资本市场通过有序可 控的渠道继续开放，以及为快速增长的亚洲财富提供投资出路；

- 结合伦敦证券交易所集团的全球数据资源、分析能力、分销渠道和香港交易所与全球数 码化水平最高的新兴经济体 — 中国 — 的连系，为全球投资者提供独一无二和高价值的 数据产品和服务；

- 方便企业更容易於伦敦、香港、米兰及中国内地（透过香港交易所的互联互通机制）市 场透过首次公开招股及二级集资市场进行全球融资；

- 在股票、定息、货币、大宗商品及衍生工具产品方面提供创新机遇，提升于国内、区内 以至全球的竞争力；在多个市场及平台应用领先科技；及提高伦敦及香港市场的透明 度、韧性及抗风险能力。

香港交易所相信该建议交易能够产生巨大的协同效应，尤其是在将伦敦证券交易所集团的技术引 入香港交易所的交易及结算平台、增加交叉销售和开拓创新机会以提升主要业务收入、降低香港 交易所现有系统及未来投资计划相关的资本开支等方面。作为合并集团的股东，伦敦证券交易所 集团的股东将受益于这些协同效应的实现。

自 2012 年收购伦敦金属交易所后，香港交易所在支持伦敦作为全球主要金属交易中心方面一直 扮演重要的角色。在完成该建议交易后，香港交易所预计伦敦证券交易所集团的管理团队将继续 营运伦敦证券交易所集团的业务及参与香港交易所集团的管理；香港交易所将与相关当局探讨， 并预计伦敦证券交易所集团的主要业务将继续受其目前主要监管机构的监管。有关合并后集团的 未来管治架构，香港交易所已经开始与若干英国和香港的监管机构展开对话并且期望与伦敦证券 交易所集团和所有相关监管当局就此交易进行详细讨论。香港交易所会考虑到英国的企业管治最 佳惯例，设计一个适合全球领先金融基础设施集团的方案。另外，香港交易所将全力支持伦敦及 香港作为全球金融中心的长期建设。

香港交易所主席史美伦表示：

「我们相信，香港交易所与伦敦证券交易所集团的合并是一项互利共赢的重大战略机遇，使亚洲 和欧洲两地规模最大和最举足轻重的两个金融中心强强联合，打造一个全球性金融基础设施集 团。继与伦敦证券交易所集团进行初步讨论后，我们期待与伦敦证券交易所集团的董事会商讨细 节，以体现这宗交易能够符合所有持份者、投资者和两者业务的最佳利益。」

香港交易所集团行政总裁李小加表示：

「香港交易所与伦敦证券交易所集团的合并将会为往后数十年全球金融市场的发展重新定调。两 者的业务均拥有卓越的品牌、雄厚的财务实力和良好的增长往绩。合并后，我们将打通东西两地 市场，使我们业务更多元化，能为客户提供更巨大的创新能力、风险管理和交易机遇。合并后的 集团将可受惠于具有活力及多变的全球宏观经济环境，并同时提升伦敦和香港作为全球金融中心 的长远韧性和重要性。」

根据呈交伦敦证券交易所集团董事会有关该建议交易的条款，伦敦证券交易所集团股东的每股伦 敦证券交易所集团股份将收到：

2,045 便士现金及 2.495 股新发行的香港交易所股份

该建议交易反映每股伦敦证券交易所集团股份约 8,361 便士的价值（根据香港交易所于 2019 年 9 月 10 日的收市价每股 245.20 港元及 1 英磅兑 9.6865 港元的汇率）。这将反映伦敦证券交易所 集团的全部已发行及将发行的普通股本的价值（假设其上市股本经雇员行使认购权后包含 354,471,415 股股份）约为 296 亿英磅，反映其企业价值为 316 亿英磅（包括净负债及其他调 整，于 2019 年 6 月 30 日约值 20 亿英磅）1。这代表：

小虎们可以在$香港交易所(00388)$ 的网站看一看更多细节：

https://www.hkexgroup.com/-/media/HKEX-Group-Site/ccd/Possible-Offer/Statement-regarding-possible-offer-for-London-Stock-Exchange-Group-plc_c.pdf?la=zh-HK

这个新闻使伦敦证券交易所的股票大涨了：

今年伦敦证券交易$(LSE.UK)$的股价已经涨了80%。

小虎们请注意：GBX是便士。所以100GBX等于一个英镑GBP。今天伦敦证券交易所 $(LSE.UK)$ 北京时间下午3点开盘，晚上1130收盘啊。