风险提示，本文仅为个人感想，对于产业的分析都是基于长期判断，无法预测短期涨跌，因此结论既不能保证绝对正确，也不构成任何投资建议，股票投资风险极大，严禁重仓个股、严禁加杠杆，随时会有巨亏的风险。
周六Anthropic的CEO达里奥倡议前沿大模型公司延缓新模型发展速度，我们在昨天的笔记里说了，这是一个非常好的市场情绪温度计测试，结果大A其实还可以，虽然跌了但半导体板块基本都是低开高走，主要指数收跌但也是阳线，说明跌了还是有资金愿意抄底的。
鸽派加息vs前沿模型放缓（择时笔记0914）
但没想到老美比大A还脆弱，费半跌了5%，光通讯板块领跌。
达里奥想放缓研发节奏，后面九个模型厂商都会举双手双脚赞成，然后默默地加快研发节奏，谁不想反超当老大呀？
而且他说的逻辑完全不通，领先大模型实验室的模型本来就应该有系统性的防范AI风险的措施，在这方面要加强投入，而不应该一味地只是让模型变得越来越聪明。
之前的新闻说有700个agent不受控制去攻击了其他网站，难道不应该有更多的agent专门负责审计和风控么？当达里奥说AI风险不受控制的时候，Anthropic到底有多少工程师和算力投入到了模型安全防范上？有没有1%？如果他们把一半以上的算力都投入到防范AI风险上，但还是防不住，那倒是可以好好的讨论讨论。
但现在这些公司都不做这件事，反而要找个借口提高准入门槛，掌控审批权限，其实就是为了针对我们的国产开源模型而已。
这种第一名跟后面的人说咱们放缓发展的屁话，大部分人都不会信，狼子野心一眼看穿，但市场跌了——只能说明情绪很差，资金选择空头的叙事去相信，没有什么对和错。
而且昨天其实纳指并没有跌，跌的主要是半导体，云厂都是涨的，这本身也不符合达里奥放缓模型开发的产业逻辑。
如果这些前沿的大模型公司（Anthropic、OpenAI）真的放缓研发，要知道 Anthropic 是谷歌和亚马逊最大的客户，OpenAI 是微软最大的客户。如果他们真的放缓了研发，自然要降低算力支出，那这些云厂的收入不也要大打折扣吗？
但市场其实只是找个理由去做了轮动，资金从上周反弹比较好的费半出来，进到了云厂而已，仅此而已。
而且一般云厂涨两天，后面硬件也会涨两天，其实就是一个资金的轮动而已。
这也是再次提醒，在总量流动性没有明确改善的前提下，这段时间就是垃圾时间，股价的上涨和下跌，完全是场内资金借着一些事件和叙事在消息层面的变动，进行“高切低”的轮动而已。
昨天唯一有变化的是川普taco了。
他在社媒上说伊朗在找他们谈判，他也在考虑这件事情。最近两个月都没……
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