周五晚间美股半导体板块集体大涨，费城半导体指数直接拉升3.37%，一众芯片大厂涨幅亮眼。哪怕美国非农就业数据远超预期，科技股依旧逆势走强，今天大概率会带动A股芯片、半导体等科技赛道冲高。

 

周末整体市场情绪特别低迷，说白了就是很多人被行情套怕了，都没什么讨论A股的兴致。但看似平静的周末，其实藏了三个重磅消息：美联储加息预期升温、GPT6正式问世、财政部出手增资8家金融机构，合计3600亿。

 

今天美股休市，A股能走出独立行情。很多人纠结今天是高开高走、高开低走还是低开低走，我说说我的判断：大概率高开低走，随后探底回升。

 

给大家一套简单实操策略：大幅高开就止盈做T，平开就持股观望，低开可以小幅加仓博弈反弹。

 

板块上今天核心是科技股和大金融同台博弈，但大家一定要注意，目前A股全天成交量只有2万亿左右，量能严重不足。不管是科技还是大金融，都很难走出逼空大涨行情，高开绝对不要盲目追高。

 

除此之外，周末热度较高的题材还有韬定律、消费、旅游、AI短剧、医药、液冷、消费电子。不过现阶段市场是量化资金主导，周末吹得最凶的题材，周一反而容易分化，别盲目跟风。

 

整体来看，大盘没有大跌风险，依旧以震荡为主。本周赚钱效应会比上周好，但板块轮动极快，很难走出持续的大主线。毕竟9月临近国庆长假，大部分大资金都无心长期布局，以短线套利为主。

 

大家也不用过度悲观，A股向来不按常理出牌。之前924行情的时候，市场比现在悲观得多，最后国庆前走出了近十年最强的修复行情，今年9月大概率也有超预期惊喜。

 

很多人发现最近市场成交额大幅缩水，周均成交额只有1.97万亿，对比6月底3.55万亿的高点直接腰斩，不少人担心资金全面撤退、市场走弱。其实从历史数据来看，当前成交额还没跌破今年低位，不算恐慌行情，核心问题就是科技成长赛道降温太快。

 

我对9月行情依旧保持乐观，大盘核心区间看上证3850-4000点。只要3850点守住，科技股走出利空不跌的韧性，9月就能开启一轮修复行情，一旦放量突破4000点，真正的反弹行情就彻底启动了。

 

下面给大家清晰梳理本周重点题材机会：

 

一、农业

 

农业板块已经切换上涨节奏，前期是所有细分赛道集体普涨，现在进入细分轮动上涨阶段。周五主力拉升的是肉类等副食品方向。

 

核心催化是超强厄尔尼诺事件确认来袭，世界气象组织预警，本次厄尔尼诺强度、影响会超越近80年所有周期，叠加全球变暖，极端天气会大幅增多，直接影响农产品产能。

 

题材核心主线锁定种业，后续会逐步扩散到农、林、牧、副、渔全细分，重点把握轮动低吸机会，不追高。

 

二、房地产

 

当下政策倾斜最明确的赛道之一，就是房地产。板块长期下跌，底部磨底时间充足，现在盘面筹码非常干净，几乎没有高位套牢盘，资金博弈迹象明显。

 

周五板块已经出现扩散修复态势，股市向来先于实体经济启动，地产板块目前已经显现企稳迹象，后续修复行情值得期待。

 

三、资源股

 

AI时代下，战略资源是核心硬资产，也是当下A股的价值洼地。最大优势就是估值极低、上半年几乎没涨、业绩扎实，重点关注铜、锡、铟、钨、稀土等核心战略资源。

 

板块近期反复震荡，主要受美联储加息消息扰动。另外重点提醒：去年出台的稀土技术、境外出口管制政策，为期一年的暂停期即将到期，大概率会再次引爆板块行情，可提前潜伏关注。

 

四、军工

 

地缘局势持续紧张，市场资金开始从其他题材回流军工板块。消息面上，9月7日-12日我方将赴俄罗斯参与多国联合扫雷军演，同时海外地缘冲突持续升级。

 

军工板块本身处于低估值区间，叠加事件催化，后续会反复轮动走强，波段机会较多。