上周减持后仓位下降，本周回补了部分小登股，其他仓位继续躺平持有中。
重新买入的逻辑，是周三公布的美国的“小非农”数据偏鸽，考虑到此前沃什的嘴鹰，我认为又到了动态轮动补涨的“套路”，翻了一圈就剩此前高位回调盘整数周的小登们了，与之对冲的，则是中登微软谷歌苹果们得横或跌。
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不过这里出了亿点点意外，就是周五的大非农非常强劲，比预期多了十万人左右！
按这个数据，你别管真的假的，那应该开始走加息爆杀科技估值的剧本，结果公布完时盘前的美股没什么反应，也就加密和金属跌了一点点，当时虽然没想明白怎么回事，但肯定说明市场不认可这个结果，可能要预判你的预判，提前埋伏你下个月“按需下修”的预期了。
最终周五收盘的结果是好的，还是走的我周三小非农时的预期，小登雄起，而且金属和加密虽然没收涨但也拉回来不少。
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盘后认真思考了下原因，应该是周五的大非农把暑假工也算进去了，这部分有个十万上下的增量说得通，类似国内的一小时灵活就业就不算失业，统计方式虽然离谱但确实有据可依，但这不可持续，下个月肯定会修正的，这是典型的“伪强劲就业”。
加息叙事至少在这里是说不通的，市场也就没买帐，接下来真正可能“决定方向”的仍是下周公布的CPI，当然这个数据无论好坏也都只能影响一段时间。
我之前就发表过这个观点，下半年都是“叙事交易”，你信什么，或者说市场命令你信什么，那你就按那个方向走，早信吃肉晚信挂旗杆，等攒的人头差不多了，就随时换一个叙事来喊，都是套路。
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如果你觉得经济欣欣向荣再次伟大，就做多 AI/科技/银行。
如果你觉得他们掩盖数据操纵市场，就做多黄金/白银/能源/大饼，做贬值交易。
而且还有三幻神给你带路：
川普就是在布油70-90美元之间做T，到70美元了就打一下伊朗，90美元了再TACO；
贝森特就是看美债收益率，30年期美债收益率到5.2%了，就发动嘴炮；
沃什就是看9月加息概率，加息概率掉到30%了就硬一下，涨到70%了就阿巴阿巴一下。
公司基本面重要，但叙事更重要，在短期“正确的叙事”里，做基本面好的个股，收益都会很理想。
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我不再披露持仓，是避免不必要的麻烦，但后来经过部分读者的需求反馈，觉得清仓后还是可以酌情说一下是什么的，毕竟没有利益相关且卖完也无法再抄，还可以和真的在研究投资的朋友“碰一下”结果的，我想了想觉得有道理。
那就补一下上周彻底清仓的股票吧：
券商是ibkr和hood，老登券商+小登券商，因为潜在全天候美股交易利好它们，涨比较多了我就结账了。
本周全天候的事情有了新的进展：SEC 在 2026 年 9 月 1 日正式公布议程，将于 9 月 17 日举行 “Preparations for 24-Hour Trading” 圆桌会议。参与者确实包括 NYSE、Nasdaq、Cboe、DTCC、BlackRock、Robinhood、Jane Street、Citadel Securities、Schwab、UBS、Citi 等，只是分布在三个不同 panel 里。讨论内容已经不是 “要不要延长交易”，而是夜间监管、清算结算、流动性、系统稳定性，以及下一步向 24×7 扩展需要什么基础设施。
下下周应该会有最新结论，不知道我卖飞没有哈哈。
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个股方面，几个行业龙头有重要信息披露
1、黄金/加密
全球多国都在加快调整黄金储备存放布局，降低对欧美单一托管体系的依赖。自2013年起，多国陆续启动海外黄金储备回迁。世界黄金协会2026年央行黄金储备调查显示，过去12个月里，19%的央行提高了国内黄金储备比例，或者把储备地点做了多元化配置，一年前这个比例只有7%，寄存于纽约、伦敦金库的央行数量持续减少。
本质还是全球稳定性预期更加悲观，只有自己能掌控的资产才是真正的安全资产。
至于加密，目前“这次不一样”的声音已经超过了“这次也一样”，因为冲到8w也没坠机，目前横在这里震荡，加密股在周四暴涨周五出了惊悚数据的前提下也没怎么跌，都挺硬的，我都一度认为自己上周卖飞了~
当然，追涨现在肯定也下不去手，我还是继续刻舟求剑，再等等看咯。
2、 $闪迪(SNDK)$ / $美光科技(MU)$
研究机构Counterpoint Research发布的全球DRAM市场分析报告显示，2026年二季度全球DRAM市场总营收同比上升385%，环比增长57%。从具体厂商表现来看，三星电子（38%）、SK海力士（25%）、美光（24%）份额仍占据着全球DRAM市场前三。
7月因上杠杆惨遭华尔街老镰刀收割的小登股神leopard，经过一个月的修整重新起航，再次梭哈存储，新基金这俩股票的仓位超过了40%，年轻人就是猛，不过这次显然吸取了教训，没有再加杠杆仓位，只做正股。
3、Bloom Energy
这只我和小登股神leopard去年都曾重仓买入的“美国缺电”核心概念股，上个月被美国内幕股神佩洛西盯上了，她的买入很多是因为有我们不知道的消息，而不是单纯看的AI行业发展趋势。
这周得到了证实： $Bloom Energy Corp(BE)$ 即将纳入标普500指数，受此消息影响本周暴涨。
炒股的最高境界，就是在不吃牢饭的前提下，做内幕交易，可惜这个我们永远学不来哈哈。她还买了另一只，我调侃为“美芯国际”的英特尔，也有起势的样子，不知道后面会不会爆什么国家给的大合同出来。
4、Anthropic
据报道，Anthropic预计将于9月下旬公开IPO招股书，最早预计将于10月中旬启动IPO路演推介。这种体量的巨头上市，往往都是阶段性拐点，再来一个两万亿市值的，强如美股吃下也费劲，接下来光腚的板块可能会进一步增加。
5、 $苹果(AAPL)$
作为AI的反面，9月6日消息，苹果秋季发布会还没开，iPhone18系列售价已经被运营商爆出来了。
近日，海外运营商沃达丰泄露iPhone 18系列及首款折叠屏定价，Pro系列正式迈入万元门槛，而涨幅低于此前暴涨传闻。
之前没不参与是好事，如今没暴涨又变成坏事了，近期开始大幅跑数小登股。
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下周CPI和全球TMT大会是最重要的两件事，一个可能进一步确定阶段性的加/降息叙事方向，另一个则决定AI概念尤其硬件能走多高，能不能再破前高的一个叙事节点，看看这次有没有什么新东西吧。
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