这个周末，消息面比广场舞现场还热闹，感觉开盘就要变成提款机了。大家都盼着：美伊要签协议、SpaceX上市、世界杯开赛，三重喜讯砸下来，怎么涨都不过分吧？

但股市这东西，好消息从来不是白给的。

先说美伊协议——能不能签，还得看小以的脸色。世界杯那边，历史数据很清楚：每届开赛第一周，全球股市下跌概率超过60%，球迷的注意力都跑去盯球了，谁还看盘？再加上本周端午节就要来了，节前资金向来谨慎，不确定性会压着情绪。

但今天大盘问题不大，周末利好堆了一桌子，主力也要借着这股劲儿，要么花式出货，要么高位震荡一圈。剧本基本定了：早盘高开，让你觉得自己是股神；中间震荡，让你怀疑人生；收盘一看，原来是横着走的。

今天的策略就四个字：活在当下。

下面说说板块题材方面：

一、算力硬件

重点看两个细分。一个是光模块液冷，量价齐升的新概念，还没被充分挖掘。另一个是二线CPO——今年一季报里，这个方向业绩增长最超预期，年初炒得最久也最猛。现在中季报临近，有资金会顺着同样的逻辑去埋伏，周五也出现了明显异动，值得盯着。

二、证券板块

连跟了好几天了。这板块之前冷冷清清没人搭理，周五突然来了根中阳，算是开始动了。

逻辑其实不复杂：市场成交量一直在，慢牛格局下券商业绩是实打实的，但资金前几个月都堆在科技那边，证券白白调整了将近九个月，估值压得很低。银行和保险已经先动起来了，帮沪指撑住了底，下一个接棒的，大概率就是券商。低估、轮动、逻辑顺，够了。

三、科技板块

非科技题材现在续航很差，基本上一天一个热点，根本没有连续性。周五低空经济涨得好看，但加上SpaceX上市的消息催化，利好这周末已经兑现了，今天大概率高开冲一下就回来。

整个科技板块还在调整中，局部会有轮动机会，但别指望反转。策略很简单：高位的坚决不追，低吸打板都不是，等跌下来再看。

四、有色金属

这个板块短中长期逻辑都站得住。

长期来看，AI硬件拉动上游原材料需求，有色金属价格跟着往上走，业绩预期自然跟上。而且多数有色金属是不可再生资源，存量只会减少，这种资产天然适合拿着不动。

近期来看，美国CPI数据出来，加息预期松了，大宗商品的压制少了一重。就算后续还有加息，利空落地了反而是利好。周五有色板块跳空高开，和沪指走势形成共振，位置比科技低、调整也比科技充分，向上空间更清晰。