本周清仓了LAC，以前多次说过，LAC拥有南美洲数一数二的卤水锂矿，并且在今年下半年开始投产。而且拥有美国境内品位最高规模最大的粘土锂矿，本来今年开始投建，不过因为诉讼而拖延，目前也还没找到合作伙伴。而且LAC的第一大股东是赣锋锂业，所以在建设和锂盐提炼方面，是毫无问题的。
清仓LAC的主要理由是认为目前属于可能到了锂矿周期的末端，尽管锂盐价格还在上涨，不过现在的锂矿公司估值已经多少程度反应未来的涨价空间呢？这是不得而知的。上游行业始终是周期股，这轮锂矿周期从2019年四季度开始，至今已经持续超过两年。上一轮锂矿周期从2015年开始到2017年结束，也是两年，所以还是要谨慎的。
清仓锂矿公司后，现在战线收缩，不过组合已经足够分散。美股的持仓代表Fintech、半导体、生物科技、新能源车、区块链，港股的持仓代表猪肉行业、铝（同时也是博弈乌克兰战争）、造纸行业，覆盖8个行业。
未来的主要精力会放在Fintech，尤其是支付方面，美国及西方的支付体系从上个世纪使用至今，已经到了需要改变的边缘。我认为有一个原因导致这个体系需要改变或者与新体系共存。
在智能手机普及和信息化之后，很多以前无法满足传统银行办理信用卡的人可以通过Fintech公司获得“信用”，这些人群获得“信用”后，意味着社会增加了新的购买力，这是BNPL的主要增长逻辑。在这个逻辑之下，BNPL公司不仅提供支付功能，还提供“信用”，所以新生代的公司还是serve the unbanked。
此外还有区块链，目前已经有银行，例如Silvergate利用区块链技术，提供美元和欧元资产在一定程度7✖24快速转账，不会受限于传统银行的工作时间。之所以说是“一定程度”而不是“完全”，是因为Silvergate搭建了SEN网络，如果资产在SEN网络中，转账确实是7✖24的，不过要把资产从SEN网络转回到传统银行体系，还要按照传统银行的工作时间来。
这其实是一个趋势，Silvergate这种银行被称为Crypto bank，可以想象，未来Crypto bank越来越多，在信任上，在监管上均得到认可，人们的资产会更多存放到Crypto bank中，因为使用更加方便，这对传统的储蓄银行将是颠覆性的。
$Block(SQ)$ $Silvergate Capital(SI)$ $Affirm Holdings, Inc.(AFRM)$
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