国联安证券ETF季报解读：份额减少2500万份，净值增长率4.31%

新浪基金∞工作室2025-07-20

国联安中证全指证券公司交易型开放式指数证券投资基金2025年第2季度报告已披露。报告期内，该基金在份额、净值等方面出现了较为明显的变化，其中基金份额减少2500万份，净值增长率为4.31%。以下将对季报中的关键数据进行详细解读，为投资者提供全面的分析。主要财务指标：本期利润446万，已实现收益为负报告期内（2025年4月1日 - 2025年6月30日），国联安证券ETF主要财务指标如下： ...

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2025年6月30日），国联安证券ETF主要财务指标如下：\n\n\n...</p>\n\n<a href=\"https://finance.sina.com.cn/stock/aigc/fundfs/2025-07-20/doc-infhcsyq5558416.shtml\">网页链接</a>\n\n</div>\n\n\n</article>\n</div>\n</body>\n</html>\n","isBrief":false,"type":0,"news_type":1,"symbol":"512880","symbol_name":"证券ETF","start_time":0,"source_url":"https://finance.sina.com.cn/stock/aigc/fundfs/2025-07-20/doc-infhcsyq5558416.shtml","article_id":"2552464334","we_media_id":null,"thumbnails":[],"rights":null,"url":"https://stock-news.laohu8.com/highlight/detail?id=2552464334","pubTimestamp":1753020120,"columns":[],"sourceInfo":{"source_id":"sina","name":"sina"},"weMediaInfo":null,"summary":"国联安中证全指证券公司交易型开放式指数证券投资基金2025年第2季度报告已披露。报告期内，该基金在份额、净值等方面出现了较为明显的变化，其中基金份额减少2500万份，净值增长率为4.31%。以下将对季报中的关键数据进行详细解读，为投资者提供全面的分析。截止报告期末，本基金份额净值为0.9031元，本报告期份额净值增长率为4.31%，同期业绩比较基准收益率为4.28%。","collect":0,"end_time":0,"defaultTopTitle":"sina.com.cn","property":[],"viewcount":null,"language":"zh","relate_stocks":{"159841":"证券ETF","512880":"证券ETF"},"translate_title":"Interpretation of Guolianan Securities ETF quarterly report: the share decreased by 25 million shares, and the net value growth rate was 4.31%","themeId":null,"isJumpTheme":false,"ttsUrl":null,"symbols_score_info":{"159841":1,"512880":1},"content_text":"国联安中证全指证券公司交易型开放式指数证券投资基金2025年第2季度报告已披露。报告期内，该基金在份额、净值等方面出现了较为明显的变化，其中基金份额减少2500万份，净值增长率为4.31%。以下将对季报中的关键数据进行详细解读，为投资者提供全面的分析。\n主要财务指标：本期利润446万，已实现收益为负\n报告期内（2025年4月1日 - 2025年6月30日），国联安证券ETF主要财务指标如下：\n\n\n\n主要财务指标\n金额（元）\n\n\n\n\n本期已实现收益\n-287,031.94\n\n\n本期利润\n4,465,446.14\n\n\n加权平均基金份额本期利润\n0.0341\n\n\n期末基金资产净值\n103,239,553.68\n\n\n期末基金份额净值\n0.9031\n\n\n\n本期已实现收益为负，而本期利润为正，这表明本期公允价值变动收益弥补了已实现收益的亏损。期末基金资产净值超1亿元，显示基金具备一定规模。\n基金净值表现：近三月跑赢基准，长期优势各异\n基金份额净值增长率与业绩比较基准收益率对比\n\n\n\n阶段\n净值增长率①\n净值增长率标准差②\n业绩比较基准收益率③\n业绩比较基准收益率标准差④\n①－③\n②－④\n\n\n\n\n过去三个月\n4.31%\n1.83%\n4.28%\n1.86%\n0.03%\n-0.03%\n\n\n过去六个月\n-2.93%\n1.69%\n-3.34%\n1.72%\n0.41%\n-0.03%\n\n\n过去一年\n42.44%\n2.14%\n41.92%\n2.19%\n0.52%\n-0.05%\n\n\n过去三年\n15.13%\n1.68%\n11.13%\n1.73%\n4.00%\n-0.05%\n\n\n自基金合同生效起\n11.94%\n1.65%\n-2.98%\n1.70%\n14.92%\n-0.05%\n\n\n\n近三个月，基金净值增长率略高于业绩比较基准收益率，差值为0.03%，显示出短期的良好表现。过去一年和三年，基金也跑赢业绩比较基准，但标准差方面，基金与业绩比较基准互有高低，反映出不同阶段风险波动特征。自基金合同生效起，基金净值增长率大幅领先业绩比较基准收益率，差值达14.92% ，长期投资效果显著。\n投资策略与运作：跟踪指数，应对复杂局势\n二季度国际局势动荡，大宗商品价格波动，全球宏观经济不确定性增加。A股市场中，军工、金融股有上涨行情，消费内需不足待提振。在此背景下，国联安证券ETF紧密跟踪中证全指证券公司指数，将跟踪误差控制在合理范围，采用完全复制法构建投资组合，特殊情况采用抽样复制等技术调整。\n基金业绩表现：份额净值0.9031元，增长率4.31%\n截止报告期末，本基金份额净值为0.9031元，本报告期份额净值增长率为4.31%，同期业绩比较基准收益率为4.28%。基金业绩略超业绩比较基准，显示出一定的管理成效。\n基金资产组合：权益投资占比92.57%\n报告期末基金资产组合情况\n\n\n\n序号\n项目\n金额（元）\n占基金总资产的比例（%）\n\n\n\n\n1\n权益投资\n101,821,687.74\n92.57\n\n\n\n其中：股票\n101,821,687.74\n92.57\n\n\n2\n基金投资\n-\n-\n\n\n3\n固定收益投资\n-\n-\n\n\n\n其中：债券\n-\n-\n\n\n\n资产支持证券\n-\n-\n\n\n4\n贵金属投资\n-\n-\n\n\n5\n金融衍生品投资\n-\n-\n\n\n6\n买入返售金融资产\n-\n-\n\n\n\n其中：买断式回购的买入返售金融资产\n-\n-\n\n\n7\n银行存款和结算备付金合计\n2,558,727.24\n2.33\n\n\n8\n其他资产\n5,614,387.96\n5.10\n\n\n9\n合计\n109,994,802.94\n100.00\n\n\n\n权益投资占基金总资产比例超九成，主要为股票投资，反映基金紧密跟踪指数的投资策略。银行存款和结算备付金提供流动性，其他资产占比5.10% ，需关注其构成变化对基金的影响。\n股票投资组合：金融业占比98.61%\n报告期末按行业分类的股票投资组合\n指数投资按行业分类的境内股票投资组合\n\n\n\n代码\n行业类别\n公允价值（元）\n占基金资产净值比例(%)\n\n\n\n\nA\n农、林、牧、渔业\n-\n-\n\n\nF\n批发和零售业\n-\n-\n\n\nG\n交通运输、仓储和邮政业\n-\n-\n\n\nH\n住宿和餐饮业\n-\n-\n\n\nI\n信息传输、软件和信息技术服务业\n-\n-\n\n\nJ\n金融业\n101,801,633.55\n98.61\n\n\nK\n房地产业\n-\n-\n\n\nL\n租赁和商务服务业\n-\n-\n\n\nM\n科学研究和技术服务业\n-\n-\n\n\nN\n水利、环境和公共设施管理业\n-\n-\n\n\nO\n居民服务、修理和其他服务业\n-\n-\n\n\nP\n教育\n-\n-\n\n\nQ\n卫生和社会工作\n-\n-\n\n\nR\n文化、体育和娱乐业\n-\n-\n\n\nS\n综合\n-\n-\n\n\n合计\n101,801,633.55\n98.61\n\n\n\n\n积极投资按行业分类的境内股票投资组合\n\n\n\n代码\n行业类别\n公允价值（元）\n占基金资产净值比例(%)\n\n\n\n\nA\n农、林、牧、渔业\n-\n-\n\n\nB\n采矿业\n-\n-\n\n\nC\n制造业\n18,480.45\n0.02\n\n\nD\n电力、热力、燃气及水生产和供应业\n-\n-\n\n\nE\n建筑业\n-\n-\n\n\nF\n批发和零售业\n-\n-\n\n\nG\n交通运输、仓储和邮政业\n-\n-\n\n\nH\n住宿和餐饮业\n-\n-\n\n\nI\n信息传输、软件和信息技术服务业\n-\n-\n\n\nJ\n金融业\n-\n-\n\n\nK\n房地产业\n-\n-\n\n\nL\n租赁和商务服务业\n-\n-\n\n\nM\n科学研究和技术服务业\n1,573.74\n0.00\n\n\nN\n水利、环境和公共设施管理业\n-\n-\n\n\nO\n居民服务、修理和其他服务业\n-\n-\n\n\nP\n教育\n-\n-\n\n\nQ\n卫生和社会工作\n-\n-\n\n\nR\n文化、体育和娱乐业\n-\n-\n\n\nS\n综合\n-\n-\n\n\n合计\n20,054.19\n0.02\n\n\n\n\n指数投资中金融业占比近99%，表明基金紧密跟踪证券公司指数的行业分布。积极投资部分行业分散，占比极小，对整体影响有限。\n股票投资明细：多券商股位列前十\n报告期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细\n\n\n\n序号\n股票代码\n股票名称\n数量（股）\n公允价值（元）\n占基金资产净值比例（%）\n\n\n\n\n1\n300059\n东方财富\n667,751\n15,445,080.63\n14.96\n\n\n2\n600030\n中信证券\n515,795\n14,246,257.90\n13.80\n\n\n3\n601211\n国泰海通\n598,398\n11,465,305.68\n11.11\n\n\n4\n601688\n华泰证券\n270,500\n4,817,605.00\n4.67\n\n\n5\n600999\n招商证券\n195,650\n3,441,483.50\n3.33\n\n\n6\n600958\n东方证券\n276,940\n2,680,779.20\n2.60\n\n\n7\n000776\n广发证券\n155,900\n2,620,679.00\n2.54\n\n\n8\n000166\n申万宏源\n476,900\n2,394,038.00\n2.32\n\n\n9\n601377\n兴业证券\n365,680\n2,263,559.20\n2.19\n\n\n10\n601995\n中金公司\n61,300\n2,167,568.00\n2.10\n\n\n\n报告期末积极投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名股票投资明细\n\n\n\n序号\n股票代码\n股票名称\n数量（股）\n公允价值（元）\n占基金资产净值比例（%）\n\n\n\n\n1\n603072\n天和磁材\n79\n4,301.55\n0.00\n\n\n2\n603124\n江南新材\n75\n3,473.25\n0.00\n\n\n3\n603210\n泰鸿万立\n160\n2,497.60\n0.00\n\n\n4\n603120\n肯特催化\n61\n2,039.23\n0.00\n\n\n5\n603400\n华之杰\n42\n1,840.02\n0.00\n\n\n\n指数投资前十股票均为券商股，东方财富、中信证券等权重较大，对基金净值影响显著。积极投资前五股票公允价值低，占比几乎可忽略不计。\n开放式基金份额变动：份额减少2500万份\n\n\n\n项目\n份额（份）\n\n\n\n\n报告期期初基金份额总额\n139,311,239.00\n\n\n报告期期间基金总申购份额\n29,500,000.00\n\n\n减：报告期期间基金总赎回份额\n54,500,000.00\n\n\n报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以“ - ”填列）\n-\n\n\n报告期期末基金份额总额\n114,311,239.00\n\n\n\n报告期内，基金总赎回份额大于总申购份额，导致期末基金份额较期初减少2500万份，反映出部分投资者选择离场，投资者需关注份额变动对基金规模和流动性的影响。\n综合来看，国联安证券ETF在二季度虽净值增长略超业绩比较基准，但份额有所减少。投资者应结合自身风险承受能力，关注国际局势、行业动态及基金持仓变化，谨慎做出投资决策。 \n声明：市场有风险，投资需谨慎。\n本文为AI大模型基于第三方数据库自动发布，任何在本文出现的信息（包括但不限于个股、评论、预测、图表、指标、理论、任何形式的表述等）均只作为参考，不构成个人投资建议。受限于第三方数据库质量等问题，我们无法对数据的真实性及完整性进行分辨或核验，因此本文内容可能出现不准确、不完整、误导性的内容或信息，具体以公司公告为准。如有疑问，请联系biz@staff.sina.com.cn。\n\n\n\n海量资讯、精准解读，尽在新浪财经APP\n\n责任编辑：小浪快报","kind":"news","is_publish_news":true,"is_publish_highlight":false,"is_publish_live":false,"is_publish_wemedia":null,"editions":null,"column":"","sentiment":"0","news_tag":"","news_rank":0,"symbols":[],"gpt_button":1,"need_auth":false,"code":"91000000","status":"200"},"commentList":[],"isCommentEnd":true,"newsSizeData":{"likeSize":0,"commentSize":0,"repostSize":0,"favoriteSize":0,"likeStatus":false,"favoriteStatus":false},"APP":{"userAgent":"Mozilla/5.0 AppleWebKit/537.36 (KHTML, like Gecko; compatible; ClaudeBot/1.0; +claudebot@anthropic.com)","isDev":false,"isTTM":false,"tenantId":"TBCN","deviceId":"web-server-community-laohu8-v3","version":"4.36.2","shortVersion":"4.36.2","platform":"web","vendor":"web","appName":"laohu8","isIOS":false,"isAndroid":false,"isTiger":false,"isTHS":false,"isWeiXin":false,"isWeiXinMini":false,"isWeiBo":false,"isQQ":false,"isBaiduSwan":false,"isBaiduBox":false,"isDingTalk":false,"isToutiao":false,"isOnePlus":false,"isHuaWei":false,"isXiaomi":false,"isXiaomiWebView":false,"isOppo":false,"isVivo":false,"isSamsung":false,"isMobile":false},"href":"/m/news/2552464334","isCrawlerRequest":true}