英矽智能（03696）完成3.05亿美元零息可换股债券发行 预计净筹资3.02亿美元

2026年9月3日，英矽智能（03696）公告称，旗下InSilico Medicine Cayman TopCo已完成本金总额3.05亿美元、2027年到期的零息可换股债券发行。扣除承销佣金及其他费用后，公司预计获得净筹资约3.016亿美元。

债券已向维也纳证券交易所申请上市，预计于2026年9月4日前后在该所运营的Vienna MTF开始交易。用于换股的股份亦已获得香港联交所上市及买卖批准。公司表示，将按照中国证监会备案要求完成后续程序。

【股本潜在摊薄情况】 • 截至本公告日，公司已发行股份为583,014,777股。 • 若债券按初步每股58.07港元的转换价悉数转换，新增股份41,174,737股，届时公司总股本将增至624,189,514股。 • 债券持有人将持有6.60%的稀释后股权；Alex Zhavoronkov博士的持股比例将由7.30%摊薄至6.82%。

【募集资金用途】（净额3.016亿美元） 1. 临床试验及管线研发（约1.207亿美元，占40%）： • ISM6166（口服广谱泛KRAS ON/OFF抑制剂）5100万美元，计划于2030年12月31日前使用； • ISM9077（靶点Y小分子抑制剂）3350万美元，计划于2030年12月31日前使用； • ISM9528（靶点Z血脑屏障可穿透抑制剂）3000万美元，计划于2030年12月31日前使用； • 其他管线产品600万美元，计划于2030年12月31日前使用。

2. 扩充全球研发团队（90.5百万美元，占30%）：拟在香港、波士顿、阿布扎比及上海招聘逾200名创新研发专家，计划于2028年12月31日前完成。

3. 开发和训练前沿基础模型（4520万美元，占15%）：用于生物靶点发现及长寿相关疾病模型建设，计划于2027年12月31日前投入。

4. 营运资金及其他企业用途（4520万美元，占15%）：涵盖员工薪酬福利、物资采购、市场推广、品牌建设及日常运营支出，计划于2030年12月31日前使用。

【财务与战略背景】 截至2026年6月30日，英矽智能持有约5.848亿美元现金及现金等价物和短期投资。公司指出，其“项目制”业务模式需在药物研发早期投入大量资金，以支持后续对外授权或自主商业化。此次发行旨在强化流动性，为持续的研发投入、全球团队扩充以及AI驱动药物发现平台建设提供资金保障。

英矽智能表示将继续关注资金使用进度与上市规则合规性，确保募集资金用于既定运营及研发计划。