11月13日，中国育儿网络控股有限公司（01736.HK）公告，于2026年11月13日收市后，公司与四名贷款人签署四份资本化协议，拟通过发行合计71,907,887股新股（“资本化股份”），将公司所欠贷款本息及延期费以每股0.247港元的价格予以资本化。
本次资本化对应的折价幅度为：（1）较2026年11月13日股份收市价0.310港元折让约20.3%；（2）较该日前五个连续交易日平均收市价0.321港元折让约23.1%。资本化股份占公告日已发行股份总数约140.6%，占发行完成后公司已发行股份总数约58.4%。新股总面值约为3,595.39万港元。
四名贷款人认购股份数量分别为：贷款人一22,736,037股、贷款人二21,317,600股、贷款人三21,862,348股、贷款人四5,991,902股。各贷款人对应已到期且逾期未偿还贷款情况如下： 1. 贷款人一：本金约350万港元，累计利息约170万港元，延期费约40万港元； 2. 贷款人二：本金约280万港元，累计利息约230万港元，延期费约10万港元； 3. 贷款人三：本金约1,990万港元，累计利息约2,080万港元，延期费约120万港元； 4. 贷款人四：本金约80万港元，累计利息约70万港元，延期费约4万港元。
上述贷款合计本金、利息及延期费约5,420.04万港元。资本化完成后，公司无需现金流出即可冲销该等债务，负债水平将相应下降。
根据协议，资本化股份须获香港联合交易所有限公司上市委员会批准并通过股东特别大会相关决议后方可发行。贷款人二、三、四已承诺放弃就各自相关决议案的投票权。涉及向主要股东贷款人一发行股份的“资本化协议一”构成关联交易，须取得独立股东批准；公司已成立由全体独立非执行董事组成的独立董事委员会，并委聘格理昂资本有限公司担任独立财务顾问。
交易完成前后，公司股权结构将发生变化。截至公告日，公司已发行股份为51,138,203股；资本化完成后将增至123,046,090股。其中，贷款人一持股比例将由10.58%增至22.87%，贷款人二由4.88%增至19.35%，贷款人三由4.07%增至19.46%，贷款人四将占4.87%，其他股东合计持股比例由71.56%摊薄至29.75%。公司表示，交易完成后仍将符合上市规则第13.32B条关于25%公众持股量的要求。
公司计划尽快向股东寄发相关通函，并召开股东特别大会审议本次资本化及特别授权事项。
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