上市与发行概况
青岛国恩科技股份有限公司（“国恩科技”）本次全球发售共计30,000,000股H股，其中香港公开发售3,000,000股，国际发售27,000,000股。每股H股最终发售价为36.00港元，募集资金总额约1,080.0百万港元，扣除约79.6百万港元上市开支后，净募资约1,000.4百万港元。公司预期于2026年2月4日于香港联合交易所有限公司（“联交所”）开始买卖，股份代号为2768。每手买卖单位为200股H股。
香港发售情况
本次香港公开发售收到171,047份有效申请，认购倍数约2,251.85倍。最终成功认购并获分配的申请数目为14,819份，公开发售占全球发售总数的10%。由于未触发重新分配机制，公开发售部分维持3,000,000股H股，未从国际发售部分回拨任何股份。
国际发售情况
国际发售部分承配人数为88名，认购倍数约10.03倍。国际发售股份维持在27,000,000股，占全球发售总数的90%。
基石投资者
在国际发售当中，利冠投资有限公司、SLD International Enterprises Limited、丞安国际有限公司、申万宏源证券有限公司、First Seafront Fund Series SPC、新嘉财富证券有限公司、Luminous Horizon Limited及富国资产管理（香港）有限公司等八名基石投资者合计认购8,869,200股，约占发售后已发行H股总股本的29.56%，占公司全球发售后总股本的约3.01%（不计及库存股）。上述基石投资者均承诺自上市日期起六个月（至2026年8月3日）内不得出售或转让其所持国恩科技H股。公司在计入基石投资者禁售部分后，上市后公众持股量约为10.17%，符合港交所相关自由流通量要求。
股权与配售集中度
按国际发售分配结果，最大单一承配人获配4,583,200股，占国际发售股份的16.97%，占本次发售股份的15.28%。前五大承配人合计获配14,772,600股，占全球发售股份的49.24%。前十大承配人则合计获配20,958,600股，占全球发售股份的69.86%。公司亦提醒投资者，股权高度集中在少数股东手中，若成交量较小，H股价格可能出现较大波动，请投资者审慎买卖。
中介团队
是次发行的独家保荐人、保荐人兼整体协调人、联席全球协调人、联席账簿管理人及联席牵头经办人，以及联席整体协调人、联席全球协调人、联席账簿管理人及联席牵头经办人、联席账簿管理人及联席牵头经办人皆已按上市规则及指引为公司全球发售提供专业服务。
上市安排
国恩科技预期于2026年2月4日上午9时正于联交所主板挂牌交易，股份代号为2768。每手股数200股。仅当全球发售变为无条件，且香港公开发售包销合同未被终止时，上市及交易始可落实。
合规与风险提示
公司声明已遵守上市规则及相关指引中对发行、配售的合规要求。根据招股章程的规定，若于股份正式上市（2026年2月4日）当日上午8时正或之前发生重大不利事件，独家整体协调人（代表香港包销商）有权根据香港包销协议终止本次发行。如出现股权集中导致成交量低或价格波动等风险，敬请投资者提高警惕并谨慎决策。公告并特别提醒：发售股份未在美国境内进行，也不构成向美国或其他司法辖区人士的要约或销售，任何有意认购者须详细阅读招股章程后再行决定。
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