上海实业控股（00363）10月20日公告称，其非全资附属公司上海实业城市开发集团有限公司（上实城开，00563）计划通过“平安证券—无锡城开中心资产支持专项计划（可续发型）”实施类REITs资产支持证券化，以盘活旗下无锡双子塔综合体资产并优化资本结构。专项计划拟发行约10.77亿元优先级资产支持证券及约1.19亿元次级资产支持证券，合计募资约11.96亿元。
作为实施步骤之一，2026年10月20日，上实城开持股59%的附属公司上海城开（集团）有限公司与代表专项计划行事的平安证券股份有限公司（计划管理人）签署股权转让协议。上海城开将以3.96亿元现金向专项计划转让其持有的上海城开（集团）无锡置业有限公司（“目标公司”）全部股权。同时，专项计划将向目标公司提供8亿元新贷款，用于一次性偿还其欠付上海城开的8亿元股东贷款。完成后，目标公司将不再纳入集团合并报表。
为提升项目流动性，上海城开拟以不超过3,000万元认购次级资产支持证券，占次级份额约25%、专项计划总发行规模约2.5%。除该认购外，其余资产支持证券预计配售予独立第三方投资者。上海城开还将为专项计划提供托管账户支持及续期支持两种流动性支持，并获得对资产支持证券或底层资产的优先购买权。
上海实业控股预计，上述交易将带来约11.96亿元现金流入（其中出售代价3.96亿元、偿还股东贷款8亿元），使上实城开集团现金结余增加约11.66亿元，并相应减少等额净债务。公司预计可就出售事项确认约5,500万元未审计收益。
根据香港联交所《上市规则》，出售事项因相关百分比率介于5%至25%之间，构成须予披露交易；认购事项单独计算的百分比率均低于5%，不构成须予披露交易。
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