2026年8月13日，通天酒业（00389.HK）发布公告称，王赫拟通过其要约代理一盈证券有限公司，向除其及一致行动人士外的合资格股东提出自愿性附先决条件的部分现金收购要约，拟以每股0.20港元收购56,320,200股股份，占公司已发行股本约18.68%。当前王赫及其一致行动人士合计持股33,839,800股，占比11.22%；若要约被悉数接纳，其持股比例将升至29.90%，仍处于不控股水平。
要约的实施须满足两大前提： 1. 根据收购守则规则28.1，须获香港证监会企业融资部执行人员同意； 2. 截至要约首个截止日期当日下午四时前，须收到针对至少56,320,200股的有效接纳。
要约价0.20港元/股较主要市场及财务指标的折让情况如下： • 较2026年8月6日收盘价0.360港元折让44.44% • 较截至8月6日连续5个交易日平均收市价0.304港元折让34.21% • 较截至8月6日连续10个交易日平均收市价0.243港元折让17.70% • 较截至8月6日连续30个交易日平均收市价0.202港元折让1.00% • 较2025年12月31日每股经审核综合资产净值0.35港元折让42.86%
若以最低接纳量56,320,200股计算，交易总代价为11,264,040港元。王赫表示将以个人储蓄支付上述款项，未向其他方借贷；财务顾问宝积资本确认其具备充足资金。
根据要约安排，股东可就所持部分或全部股份接纳要约，但因系部分收购，最终承购股数将按公式比例分配并四舍五入至最接近整数，零碎股份不予承购。为便利股东处置碎股，王赫拟委任指定经纪在要约完成后提供场内配对服务。
公告显示，通天酒业截至2025年12月31日止年度实现收益人民币159,373千元，除税前溢利3,483千元；期末归属于公司拥有人之综合资产净值为人民币91,734千元。
王赫自2024年8月起成为通天酒业主要股东，他表示，看好公司业务发展，希望通过增持提升对公司事务及董事提名的影响力，但无意取得公司控制权。若要约获足额接纳，公司公众持股比例仍将高于25%，符合联交所《上市规则》相关要求。
按收购守则，王赫拟在公告日起21日内寄发要约文件，并将在先决条件达成后启动要约。公司提醒投资者，若先决条件及要约条件未获满足，部分收购要约可能失效，投资者应审慎行事。
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