桦欣控股有限公司（以下简称“桦欣控股”）与香港伟业软件股份有限公司（以下简称“香港伟业软件”）联合发布公告称，香港伟业软件作为要约人，已与卖方订立购股协议，拟收购桦欣控股74.91%已发行股份，总代价约1.99亿港元。交易完成后，香港伟业软件将触发强制性现金要约，以每股8.323港元收购剩余股份。
根据公告，购股协议于2026年5月25日订立，并经6月3日补充协议修订。卖方包括蔡敬庭先生及JC Fashion International Group Limited，合计出售2397万股股份，占桦欣控股已发行股份总数的74.91%。总代价1.985亿港元将分两期支付：首期1.375亿港元于完成日支付，剩余6100万港元为延期付款，需在完成日起两个月内支付，利息按年利率9.6%计算。
公告显示，交易完成后，香港伟业软件将持有桦欣控股74.91%股权，根据收购守则规则26.1，需就全部已发行股份（要约人及一致行动人士已拥有或同意收购者除外）提出强制性现金要约。要约价每股8.323港元，与购股协议每股价格及延期付款利息计算得出，该价格较桦欣控股最后交易日（2026年5月22日）收盘价30港元折让约72.26%，较截至2025年4月30日经审核每股资产净值2.60港元溢价约220.12%。
财务资源方面，要约人拟通过内部资源及上海浦东发展银行（香港分行）贷款融资支付收购代价，联席财务顾问德林证券（香港）有限公司及德健融资有限公司确认其具备充足资金。假设要约获全额接纳，最高总代价约2.66亿港元。
桦欣控股已成立由全体独立非执行董事组成的独立董事委员会，将委任独立财务顾问就要约是否公平合理向独立股东提供意见。综合文件预计于本公告日期起21日内寄发。此外，桦欣控股股票自2026年5月26日起暂停买卖，将于6月5日上午9时恢复交易。
公告提示，收购完成需满足多项先决条件，包括监管批准、尽职调查满意等，故交易及要约不一定会落实。独立股东在决定是否接纳要约前，应细阅综合文件中的独立董事委员会及独立财务顾问意见。
精彩评论