01 股市
美东时间周五，美股三大指数集体收跌。英特尔和亚马逊周四盘后发布的业绩令人失望，科技股遭大举抛售，纳指跌近3%，录得6月5日以来最大单日跌幅。
截至收盘，标准普尔500指数跌1.82%，报7580.07点；纳斯达克综合指数跌2.86%，报25437点；道琼斯工业平均指数跌1.09%，报51770.31点。
热门股表现：苹果跌1.23%、英伟达跌4.22%、微软跌1.54%、谷歌A跌1.4%、谷歌C跌1.79%、亚马逊跌1.41%、台积电跌5.95%、SpaceX跌6.39%、特斯拉跌0.87%、Meta跌1.53%、博通跌5.48%、礼来涨3.19%。苹果跌幅小于英伟达，市值重回全球市值最高公司。
费城半导体指数大跌7.2%，30只成份股中29只下跌。高通跌11.12%，AMD跌10.88%，Arm Holdings跌9.97%，德州仪器跌3.4%。
英特尔股价暴跌28.58%，为其有记录以来第二大单日跌幅，仅次于1974年7月5日的29.9%。
存储芯片紧缺推高零部件成本，拖累PC销售，英特尔给出的第四季度业绩指引令市场失望。该公司首席财务官David Zinsner表示，PC市场放缓预计至少持续到明年上半年。
美国银行等机构随后下调英特尔评级。美银将其评级从“买入”下调至“中性”，目标价从145美元下调至100美元，并预计第四季度PC出货量环比下降25%至30%。
存储板块重挫。慧荣科技跌8.39%，希捷科技跌7.98%，SK海力士跌7.95%，西部数据跌7.41%。
闪迪大跌13.47%，其第一财季营收和利润均超预期，并宣布1拆8的股票拆分，但由于今年以来股价累计涨幅已达约460%，叠加消费类营收环比下降29%、市场担忧85%的高毛利率难以持续。
光通信概念多数下跌。Tower半导体跌11.41%，Coherent跌11.34%，迈威尔科技跌10.05%，Lumentum跌8.57%，博通跌5.48%。
防御性板块逆势走强，资金流向医疗保健、必需消费品等领域。沃尔玛、可口可乐均涨超1%，默沙东涨2.18%。再生元业绩大超预期并上调全年指引，股价收涨13.33%；亿滋国际业绩好于预期，收涨5%。
受益于能源供应中断带来的炼油利润率飙升，埃克森美孚和雪佛龙三季度利润均超出预期，股价盘中双双创下历史新高，分别收涨2.16%和1.75%。
纳斯达克中国金龙指数跌0.27%，阿里巴巴跌1.54%、拼多多跌0.85%、网易涨1.37%、京东涨0.2%、百度跌2.86%、携程涨2.67%、理想汽车跌0.99%、哔哩哔哩跌1.48%、蔚来跌3.31%。
02 其他市场
【贵金属】现货黄金跌3.61%至3875.98美元；现货白银跌5.79%报49.137美元/盎司。
【原油】纽约商品交易所12月交货的轻质原油期货价格上涨2.12美元，收于每桶104.12美元，涨幅为2.08%；12月交货的伦敦布伦特原油期货价格上涨2.76美元，收于每桶117.64美元，涨幅为2.4%。
【加密货币】比特币跌破7.7万美元关口，截至发稿报76979美元；以太坊报2236美元。
【欧股】德国DAX30指数跌221.45点，跌幅0.85%，报25818.23点；英国富时100指数涨4.99点，涨幅0.05%，报10727.06点；法国CAC40指数跌0.58点，跌幅0.01%，报7969.42点；欧洲斯托克50指数跌76.22点，跌幅1.23%，报6130.85点；西班牙IBEX35指数跌206.14点，跌幅1.09%，报18651.46点；意大利富时MIB指数跌509.86点，跌幅1.02%，报49492.50点。
03 国际宏观
特朗普称美伊战争将很快结束
据央视新闻报道，美国总统特朗普周五表示，美伊战争将很快结束，但并未透露具体方案。与此同时，美国持续加强中东军事部署，美军中央司令部司令已向特朗普汇报对伊朗发动新一轮军事打击的选项。随着11月3日美国中期选举临近，美国政府一边通过军事威慑向伊朗施压，一边寻求重启外交谈判。
美国黑石集团告知投资者，Anthropic上市后可能无法立即获得投资级信用评级
知情人士透露，这家私募资本巨头向参与Anthropic最新630亿美元芯片融资交易的投资者表示，预计Anthropic在IPO后，将获得主要信用评级机构授予的垃圾级中较高档位的评级。知情人士表示，黑石近几个月曾向投资合作伙伴表示，预计Anthropic将在年底前获得投资级评级。这一表态与其此前的指引相反，或将使这家人工智能实验室更难为其庞大的支出计划筹集资金。
AI投资回报担忧升温 纳指100今年第三次面临技术性回调
纳指100指数美股周五盘中一度下跌4.5%，较近期高点回落超过10%，面临今年第三次技术性回调。本周指数累计下跌约3%，谷歌母公司Alphabet、亚马逊、英特尔及ServiceNow财报表现不佳，引发科技股抛售。市场开始重新审视AI投资回报率，科技企业融资需求增加也加剧了板块波动。市场策略师指出，投资者不再默认AI投资必然带来丰厚回报，而是开始关注资本回报率及投资本金能否收回。上一次美国股市一年内出现三次或以上10%的波动是在2022年。
美联储洛根：美联储至少还需加息两次、累计50个基点
达拉斯联储主席洛根周五表示，当前经济前景下，美联储至少还需要两次各25个基点的加息，使政策利率累计提高50个基点，随后暂停加息并评估经济及金融形势，以决定下一步行动。洛根本周参与美联储10比2的投票，支持维持联邦基金利率目标区间在3.75%—4.00%。洛根认为，当前通胀仍需进一步压制，政策利率至少应再提高50个基点，才能使经济受到足够限制，推动通胀回归2%的目标。她指出，科技投资前景及地缘政治局势令金融市场波动，在这种环境下，渐进调整政策有助于家庭、企业和市场参与者适应较高利率，并降低经济活动出现不必要大幅恶化的风险。洛根还强调，美联储应明确传达政策目标，这与美联储主席沃什主张仅在危机时期提供此类政策指引的观点不同。她认为，当前金融环境仍在支持经济增长，长期借贷成本上升主要反映投资者对经济增长和利率走高的预期，而非独立拖累经济的因素。即使美联储跳过一次会议不加息，也不会改变最终政策目标；只要市场理解美联储的政策计划，具体加息时点对借款人承担的长期利率影响有限。
04 公司新闻
苹果再度反超英伟达 成为全球市值最高公司
苹果公司周五重新夺回全球市值最高公司的头衔，从英伟达手中接过这一位置。在人工智能支出引发担忧之际，投资者寻求苹果这家iPhone制造商所带来的相对安全感。苹果股价周五下跌1.2%，市值降至5.03万亿美元；英伟达下跌4.2%，收盘市值为4.93万亿美元。这是苹果自7月底短暂超过英伟达以来，首次再次反超。
苹果和阿里巴巴达成合作 千问集成到Apple智能
苹果和阿里巴巴宣布达成合作，将千问集成至Apple智能，中国用户可以在Siri、写作工具及视觉智能中，直接调用千问的文本与图像理解、内容生成等能力。这些功能将于11月4日起随最新的iOS开发者Beta版开放测试，并将于12月iOS 27.3正式发布时面向中国用户推出。
标普下调Meta评级展望至“负面” 质疑其巨额投资变现能力
周五，标普全球评级将Meta(META.US)的信用评级展望从“稳定”下调至“负面”，理由是该公司持续扩大人工智能(AI)资本支出，导致自由现金流转负，而巨额AI投资能否在未来几年产生足够回报仍存在不确定性。
值得注意的是，标普此次并未下调Meta的信用评级，而是维持其“AA-”评级不变，仅将评级展望调整为负面。这意味着Meta目前仍拥有较高的信用评级，但未来面临评级下调的风险。
标普表示，此次调整主要反映了Meta高额资本支出及负自由现金流带来的不确定性。与其他同样大举投资AI数据中心的科技巨头相比，标普尤其关注Meta能否有效将AI投资转化为收入。
谷歌母公司Alphabet拟参与美国1850亿美元“金穹”计划
据知情人士透露，谷歌母公司Alphabet(GOOG.US)正与五角大楼洽谈，拟参与特朗普规模达1850亿美元的“金穹”（Golden Dome）导弹防御计划，重点负责数据安全、存储、网络及网络安全能力，以确保军事指挥控制软件的数据传输不易受到攻击。相关讨论仍处于早期阶段，谷歌旗下网络公司Aalyria也参与相关联盟筹备。五角大楼表示，尚未就成立新联盟或参与企业作出最终决定。
亚马逊设立最高800亿美元硬件担保融资安排
据媒体当地时间10月30日报道，亚马逊在29日发布三季度财报后提交的季度文件中披露了这笔最高800亿美元的供应商融资安排。与亚马逊以往发行的无担保公司债不同，此次融资安排直接与所购硬件挂钩，并以部分资产作为担保。这笔有担保贷款额度可由公司自主决定提取，提款期为2027年初至2028年第三季度。贷款方将对与该安排相关的部分所购资产享有担保权益，但亚马逊未在文件中说明具体涉及哪些资产。
星巴克四季度盈利超预期 但营收不及预期
星巴克2026财年第四季度营收91亿美元，同比下降3.9%，主要因中国业务转为授权经营模式；调整后每股收益0.80美元，高于市场预期的0.72美元。全球同店销售额增长7.2%，其中美国市场增长7.7%，但国际市场仅增长0.9%，不及市场预期的3.3%。公司预计2027财年营业利润率为13.5%至14%，高于2026财年的11.9%，但受中国业务剥离影响，全年营收将同比下降。星巴克股价周五收跌1.8%。
币安何一：币安净受影响资金三十几亿美元 占用户资产及储备2%多
币安联合创始人何一表示，此次热钱包被盗事件中，净受影响的资金规模为三十几亿美元，占用户资产和公开储备资产的2%多。何一表示，用户资金SAFU，暂停提币是为了确保资产安全，并感谢行业从业者的协助。币安今后将继续加大安全投入，加强对黑客的打击。
下周财报
下周财报日历：苹果、Palantir、AMD、超微电脑、Circle、高通、Arm等公司将公布最新季度业绩。
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