2026年10月26日，北京能源国际控股有限公司（00686）公告，旗下全资附属公司京能国际能源发展（北京）有限公司（「京能发展」）计划以资产证券化方式发行本金总额约人民币29亿元的资产支持票据（ABS），并同步转让六家目标公司100%股权及相关股东贷款予资产支持票据信托。
本次ABS将于2026年11月或之后在中国银行间债券市场发行。ABS总规模29亿元，其中优先批次28.30亿元，占比97.5%，拟获AAA评级；次级批次7,000万元，占比2.5%，不设评级及固定到期日，次级年化收益率上限为7%。ABS存续期18年，最终到期日为2044年12月31日。
为配合发行，京能发展将与中铁信托订立六份股权转让协议： • 晟阳：作价6.28亿元 • 通川：作价9,136万元 • 凯能：作价1.13亿元 • 卓朗：作价2.7亿元 • 寻甸：作价1.71亿元 • SPV（持有海东全部股权）：作价6,633万元 六家公司股权合计对价约13.4亿元。
同时，京能发展将与中铁信托及上述项目公司签订债务转让协议，将项目公司欠付的股东贷款（账面值约15.6亿元）一并转让予资产支持票据信托。股权与债权将成为ABS的基础资产。交易完成后，目标公司及项目公司将不再纳入本集团合并报表。
财务影响方面，董事会预计公司将在综合基准下确认未经审核收益约4.31亿元（以13.4亿元对价扣减基础资产账面值约9.09亿元得出）。标的债务按账面价值转让，预计不产生处置损益。交易完成后，公司总资产预计减少约280.1万元，总负债减少约189.2万元，股东权益增加约4.31亿元，资产负债率下降约1.12%。
募集资金100%将用于偿还18个月内到期的银行借款，本金额约34.4亿元及利息约6,900万元，相关贷款年利率介乎1.98%至2.80%。
根据香港联交所上市规则，本次出售事项构成非常重大出售，最高百分比率超过75%，须获股东特别大会批准。公司预计最迟于2026年11月30日前向股东寄发相关通函。
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