**花旗看好Seek长期前景，但警告短期业绩承压** 美股盘后——花旗分析师认为，澳大利亚招聘广告商Seek（ASX: SEK）的FY2028（2028财年）预期表现，与广告量的增长紧密挂钩。分析师Siraj Ahmed预计，由于Seek此前给出的指引低于预期，市场对其FY2027的盈利和利润预测恐将下调。展望更远的未来，公司新设定了年度运营成本增长不超过5%的限制，这意味着他对FY2028的预测只会做出小幅调整。然而，他在一份报告中向客户发出警告：毕竟距离财报期还有两年，最终预测将完全取决于广告量的增长。花旗维持对该股的买入评级，目标价定为18.80澳元。该股目前下跌15%，报13.655澳元，触及两周低点。
**消费情绪低迷，Mr. D.I.Y. 3Q盈利动能或持续疲软** 马来亚银行投行分析师Jade Tam在一份报告中指出，由于消费者情绪疲软，Mr. D.I.Y. Group (M)（KLSE: MRDIY）第三季度的盈利动能可能依然不振，直至第四季度节日季到来才可能有所改善。她表示，在公司持续的资本管理下，其股息派发率预计将保持在100%以上，从而支撑超过5%的股息收益率。她认为，公司有能力根据供应商成本调整价格，因此毛利率预计将维持在46%-48%的指引区间内。鉴于新店开张速度放缓以及同店销售增长乏力，Tam将公司2026-2028年的盈利预测每年下调4%。马来亚银行将Mr. D.I.Y.的目标价从1.97林吉特下调至1.90林吉特，但维持买入评级。该股目前下跌2.6%，报1.48林吉特。
**Premier Investments零售报告：EBIT不及预期成焦点** 加拿大皇家银行资本市场指出，Premier Investments（ASX: PMV）在最新零售业务更新中，FY2026息税前利润（EBIT）未能达到预期，这将成为投资者关注的焦点。加拿大皇家银行表示，虽然市场已普遍预期到下调风险，但Premier的零售EBIT预估为1.76亿澳元，比此前指引低3.8%，也比市场共识低2.1%。Premier决定关闭其在英国的实体门店，此举“不会对当前盈利产生重大影响”，但该券商补充道，“不过，部分投资者可能会对一个大好的全渠道增长机会转向纯在线模式感到失望。”加拿大皇家银行对该股评级为“行业表现”，目标价为12.30澳元。该股目前下跌9.5%，报12.17澳元。
**SD Guthrie下半年盈利有望走强，花旗维持乐观** 花旗分析师Gan Huan Wen在一份报告中表示，得益于更高的毛棕榈油（CPO）价格和季节性更强的产量，SD Guthrie（KLSE: SDG）下半年的盈利可能强于上半年。他认为，尽管未来几个月CPO价格预计将保持波动，但下游利润率有望得到支撑。他指出，该公司第二季度下游EBIT实现增长，原因是CPO价格波动为其贸易部门带来了利好。Gan对SD Guthrie维持积极看法，将其视为CPO板块的首选股，并预计持续的土地出售消息和更强的CPO价格将推动股价上涨。花旗维持买入评级，目标价7.60林吉特。该股上涨0.6%，报6.95林吉特。
**SD Guthrie下半年盈利料持平，马来亚银行下调评级** 马来亚银行投行分析师Ong Chee Ting表示，尽管种植园盈利增强，但工业发展利润下降，预计SD Guthrie下半年盈利将大体与上半年持平。他指出，尽管上半年鲜果串产量同比下降2%，但SD Guthrie仍维持2026年产量增长5%的积极指引，因为厄尔尼诺现象可能要到2027年才会影响产出。此外，Ong补充道，SD Guthrie将以4.185亿林吉特向森那美地产（Sime Darby Property）出售556.96英亩永久产权土地，预计将产生3.73亿林吉特的收益，并为2027年盈利提供可见性。鉴于积极因素可能已被市场消化，马来亚银行将SD Guthrie的评级从买入下调至持有，目标价维持7.10林吉特。该股上涨0.1%，报6.92林吉特。
**日经指数持平，金融能源股领涨** 日经225指数周二持平，报66988.82点。金融和能源股的上涨抵消了电子和制药股的下挫。其中，Resona Holdings上涨2.8%，Inpex上涨3.9%；而欧姆龙（Omron）下跌3.1%，第一三共（Daiichi Sankyo）下跌2.2%。美元兑日元报159.20，较周二下午5点（美东时间）的159.28略有下跌。投资者正密切关注伊朗冲突的进展以及原油价格走势。
**摩根士丹利：SGH股价下跌是买入良机** 摩根士丹利分析师Joseph Michael和Julianna Sick认为，SGH（ASX: SGH）股价的任何疲软都是买入机会。他们将FY27视为“一个过渡年，而非投资逻辑的破裂”。这家在澳交所上市的工业综合企业周二股价下跌超过10%，因其FY27指引低于市场共识。摩根士丹利的分析师表示，外汇逆风掩盖了更强劲的潜在增长，他们的积极观点并未改变。他们指出：“SGH仍然是一家高质量的工业复合型企业，拥有特权资产，并能直接受益于澳大利亚的结构性资本支出周期。”摩根士丹利将该股目标价从49.00澳元下调至48.00澳元，但维持“增持”评级。该股目前上涨1.1%，报42.03澳元。
**Macquarie：若完成美国业务出售，Austal Australasian估值将具吸引力** 麦格理表示，如果Austal（ASX: ASB）完成向韩国韩华集团（Hanwha）出售其美国业务（含债务出价高达12亿美元），其澳大拉西亚业务将拥有吸引人的估值。麦格理估计，这家军用造船商的澳大拉西亚业务的企业价值与息税前利润（EBIT）倍数在4.9倍至8.4倍之间。该券商表示，与全球同行15倍的平均水平相比，这一倍数看起来相当有利。麦格理表示：“我们的计算基于Austal预估的FY26 EBIT（6200万澳元），并注意到该板块应能在中期内强劲增长，因为中型和重型登陆艇项目将从FY27下半年末开始加速建设。”麦格理对Austal给予“跑赢大盘”评级。
**Macquarie下调新西兰燃料进口商Channel Infrastructure评级** 麦格理下调了新西兰燃料进口商Channel Infrastructure（NZX: CHI）的评级，从“跑赢大盘”降至“中性”，并表示此举是出于估值考量，而非投资逻辑改变。麦格理表示：“Channel Infrastructure仍然是一项高质量的战略性基础设施资产，其基础是防御性的合同收益和宝贵的Marsden Point增长选择权。”然而，该股已持续上涨一年，近期中东冲突凸显了本地燃料储存的重要性，更是助推了涨势。麦格理补充道：“进一步上涨的空间是存在的，但在经历了强劲的重新评级后，需要看到公司业绩的兑现。”该股目前上涨0.6%，报8.25新西兰元，而一年前仅为2.12新西兰元。
**Jefferies看好Suncorp资本管理计划** 杰富瑞（Jefferies）认为，综合保险公司Suncorp（ASX: SUN）的资本管理计划前景良好。Suncorp计划在FY27回购高达2.5亿澳元的股票，这是在FY26回购约4亿澳元股票的基础上的延续。杰富瑞分析师Simon Fitzgerald表示，向Resolution Life出售其新西兰人寿保险业务所获得的1.07亿澳元资本收益，以及来自2025年初出售交易的递延收益，为这项计划提供了支持。Suncorp还表示，将在每股0.52澳元的普通末期股息基础上，额外支付每股0.10澳元的特别股息。在Suncorp公布年度业绩之前，杰富瑞给予其“持有”评级，目标价为每股19.75澳元。Suncorp周二收于18.56澳元。
**伊朗冲突及能源成本不确定性或使日本股市维持区间震荡** 由于伊朗冲突和能源成本的不确定性持续存在，日本股市可能维持区间震荡。新加坡交易所的日经期货开盘报67120点，较周二上涨260点，较周一上涨35点。日本股市周二因公共假期休市。美元兑日元报159.28，较周一东京股市收盘时的158.41有所上涨。投资者正密切关注中东局势发展和原油价格。日经225指数周一上涨2.1%，收于66970.22点。
**Nickel Industries镍阴极生产取得重要里程碑** 摩根士丹利表示，Nickel Industries（ASX: NIC）已证明其有能力在Excelsior Nickel Cobalt项目生产镍阴极，这是继7月首次生产混合氢氧化物沉淀物后的“一个重要里程碑”。该投行预计ENC项目将在2027年第一季度达到满产。摩根士丹利称，管理层尚未透露该项目的预期产品组合。该投行表示：“我们假设，在伦敦金属交易所（LME）品牌注册期间，阴极产量占比相对较小，一旦注册成功，来自一级优质镍的溢价将带来上行空间。”摩根士丹利对Nickel Industries给予“等权重”评级，目标价0.80澳元。该股最新交易价为0.845澳元。
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